Gold bleibt unter Druck unter 4.500 $, da wichtige US-Makrodaten bevorstehen

• Gold stößt in der Nähe von 4.500 USD auf Ablehnung, da die zugrunde liegende bullische Stimmung Gewinnmitnahmen auslöst.
• Steigende geopolitische Spannungen und dovishe Fed-Erwartungen könnten das Edelmetall unterstützen.
• Investoren blicken nun gespannt auf wichtige US-Makrodaten für einen bedeutenden Impuls.

Gold (XAU/USD) verringert einen Teil seiner intraday Verluste, behält jedoch seinen negativen Bias in der ersten Hälfte der europäischen Sitzung am Mittwoch bei und bleibt deutlich unterhalb der psychologischen Marke von 4.500 USD. Während die Anleger den jüngsten US-Angriff auf Venezuela verdauen, erweist sich die zugrunde liegende bullische Stimmung als Schlüsselfaktor, der einige Gewinnmitnahmen rund um das Edelmetall ausgelöst hat. Der Abwärtstrend für die Ware bleibt jedoch begrenzt, angesichts steigender geopolitischer Spannungen und dovisher Erwartungen an die US-Notenbank (Fed).

Tatsächlich drohte US-Präsident Donald Trump, Grönland zu annektieren, nachdem er zu Beginn dieser Woche konfrontative Rhetorik gegenüber Kolumbien und Mexiko geäußert hatte. Darüber hinaus haben die Händler die Möglichkeit von zwei weiteren Zinssenkungen durch die US-Notenbank eingepreist, was als Gegenwind für den US-Dollar (USD) wirkt und dem renditeschwachen Gold etwas Unterstützung bietet. Die Bären von XAU/USD scheinen ebenfalls zögerlich zu sein, bevor diese Woche wichtige US-Makrodaten veröffentlicht werden, einschließlich des mit Spannung erwarteten Nonfarm Payrolls (NFP) Berichts am Freitag.

Tägliche Zusammenfassung der Marktbewegungen: Gold-Bullen bleiben an der Seitenlinie und entscheiden sich, auf wichtige US-Makrodaten zu warten

• Investoren schienen sich über die Sorgen, die sich aus dem US-Angriff auf Venezuela am Wochenende ergeben, hinwegzusetzen, da der S&P 500 und der Dow Jones Industrial Average am Dienstag neue Rekordhöhen erreichten.
• In der Zwischenzeit signalisierte US-Präsident Donald Trump offen, dass Kolumbien und Mexiko ebenfalls mit US-Militäraktionen rechnen könnten, als Teil einer sich ausweitenden Kampagne gegen kriminelle Netzwerke und regionale Instabilität.
• Darüber hinaus erklärte das Weiße Haus am Dienstag, dass Trump Optionen zur Übernahme Grönlands, einschließlich möglicher Nutzung des US-Militärs, diskutiert, was seine Ambitionen zur Kontrolle der strategischen Insel wiederbelebt.
• Dies kommt zusätzlich zu dem Mangel an Fortschritten im Russland-Ukraine-Friedensabkommen, Unruhen im Iran und Problemen rund um Gaza, die die geopolitischen Risiken im Spiel halten und das sichere Gold unterstützen sollten.
• Laut dem FedWatch-Tool der CME Group preisen die Händler die Möglichkeit ein, dass die US-Notenbank die Kreditkosten im März senken und bis Ende dieses Jahres eine weitere Zinssenkung vornehmen wird.
• Der Präsident der Richmond Fed, Thomas Barkin, sagte, dass weitere Änderungen des kurzfristigen Zinssatzes an die eingehenden Daten angepasst werden müssen, angesichts der Risiken für die Beschäftigungs- und Inflationsziele der Zentralbank.
• Die Veröffentlichung des mit Spannung erwarteten US Nonfarm Payrolls (NFP)-Berichts am Freitag und der US-Verbraucherpreisdaten, die am nächsten Dienstag fällig sind, könnten weitere Hinweise auf den Zinssenkungspfad der Fed bieten.
• Dies wird wiederum eine Schlüsselrolle bei der Beeinflussung der Preisbewegungen des USD in der nahen Zukunft spielen und helfen, den nächsten Schritt einer Richtungsänderung für das zinslose gelbe Metall zu bestimmen.
• In der Zwischenzeit könnte der US-Wirtschaftskalender am Mittwoch – mit dem ADP-Bericht zur Beschäftigung im privaten Sektor, dem ISM Services PMI und den JOLTS Job Openings – etwas Auftrieb bieten.

Gold muss unter 4.450-4.445 USD Akzeptanz finden, um die Argumentation für weitere Verluste zu untermauern

Der 100-Stunden-Simple Moving Average (SMA) steigt und liegt unter den Kassakursen, was auf eine zugrunde liegende Trendunterstützung in der Nähe der 4.400 USD-Marke hindeutet. Der Moving Average Convergence Divergence (MACD) rutscht unter die Signallinie und bleibt im negativen Bereich, wobei das Histogramm auf der Unterseite expandiert. Der Relative Strength Index (RSI) fiel auf 48,58, neutral, was auf ein ausgewogenes Momentum nach der jüngsten Schwäche hinweist.

In der nahen Zukunft müsste sich das Momentum stabilisieren, um den bullischen Ton wiederherzustellen. Eine MACD-Wende in Richtung eines bullischen Kreuzungspunktes und ein RSI-Anstieg über 50 würden einen Anstieg unterstützen, während ein Mangel an Verbesserung die Tendenz schwer halten und einen Test des 100-Stunden-SMA zur Folge haben könnte. Da der Preis weiterhin über dieser steigenden Basislinie liegt, könnten Rückgänge begrenzt bleiben, aber ein Schlusskurs darunter würde Raum für weitere Abwärtsbewegungen eröffnen.

(Die technische Analyse dieser Geschichte wurde mit Hilfe eines KI-Tools verfasst)