Gold - Prognosen & Nachrichten

Gold hält sich über 4.300 $ nach einem weiteren Rekordhoch

Spot-Gold wurde am Montag mit bis zu 4.550 Dollar pro Feinunze gehandelt, angetrieben von anhaltender Schwäche des US-Dollars und einer trüben Stimmung. Das XAU/USD-Paar wurde während der US-Handelsstunden stark von Gewinnmitnahmen getroffen und fiel in Richtung 4.300 Dollar, wo Käufer wieder auftauchten.

Aktuelle XAU/USD-Nachrichten

XAU/USD - Technische Analyse

Aus technischer Sicht ist das XAU/USD noch nicht bärisch. Der 4-Stunden-Chart zeigt, dass der 20-periodische Simple Moving Average (SMA) über dem aktuellen Niveau nach unten gedreht ist und Widerstand bei etwa 3.382,50 USD bietet. Gleichzeitig steht das Paar über den 100- und 200-periodischen SMAs, und tatsächlich scheinen die Käufer die Unterseite um den kürzeren SMA, der bei 4.330,81 USD liegt, zu verteidigen. Unterdessen nähern sich die technischen Indikatoren überverkauften Werten und zielen derzeit auf eine Erholung ab, jedoch nicht genug, um einen kurzfristigen Anstieg zu bestätigen.

Im Tageschart sprang das XAU/USD nach dem Test eines bullischen 20-Tage-SMA, der über den 100- und 200-Tage-SMAs liegt, was darauf hindeutet, dass die Käufer die Kontrolle behalten. Der 20-Tage-SMA bei 4.309,32 USD bietet nahegelegene dynamische Unterstützung, während der 100-Tage-SMA bei 3.924,00 USD steht. Schließlich lässt der Momentum-Indikator nach, bleibt jedoch über seiner Mittellinie, während der Relative Strength Index (RSI) nachlässt und bei 54 steht, was eine Abkühlung von zuvor überkauften Bedingungen bestätigt. Ein täglicher Schlusskurs über dem 20-Tage-SMA bei 4.309,32 USD würde die Käufer in Kontrolle halten, während ein Durchbruch unter dieses Niveau den 100-Tage-SMA bei 3.924,00 USD freilegen könnte.

Fundamentale Analyse

Die Goldpreise sind am Montag in der amerikanischen Sitzung stark gefallen und notieren derzeit bei etwa 4.330 USD, nachdem sie zu Beginn der neuen Woche mit der Marke von 4.550 USD flirteten. Der Anstieg des Goldpreises auf Rekordniveaus setzte sich aufgrund der verringerten Nachfrage nach US-Dollar (USD) fort, die durch dünne Marktbedingungen verschärft wurde. Der Neujahrsfeiertag halbiert die Woche, und die Anleger scheinen nicht bereit zu sein, frische Risiken einzugehen oder sich auf einen bestimmten Trend festzulegen.

Der anhaltende Rückgang von XAU/USD ist das Ergebnis von Gewinnmitnahmen, deutet jedoch keineswegs darauf hin, dass die Rallye vorbei ist. Die Schwäche des USD resultiert aus Spekulationen, dass die Federal Reserve (Fed) die Zinssätze im Jahr 2026 stärker senken wird, als es die Entscheidungsträger während ihrer Dezember-Sitzung tatsächlich angedeutet haben. Die Protokolle des Federal Open Market Committee (FOMC) werden nächsten Mittwoch veröffentlicht und dürften einige der Überlegungen zu diesem Thema klären.

In der Zwischenzeit handelt Wall Street mit einem negativen Trend, wobei die drei großen Indizes zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Berichts im Minus sind, ebenfalls beeinflusst von Gewinnmitnahmen.

SPEZIELLE WOCHENPROGNOSE

Interessieren Sie sich für die wöchentliche XAU/USD-Prognose? Unsere Experten liefern jede Woche aktuelle Einschätzungen zu den möglichen Bewegungen des Gold-Dollar-Paares. Hier finden Sie die neuesten Prognosen unserer Marktexperten:

Gold: XAU/USD steht kurz davor, Rekordhöhen herauszufordern

Die Goldpreise legten in der Woche um etwa 3% zu und flirteten am Freitag mit der Marke von 4.350 USD, um schließlich bei etwa 4.330 USD zu schließen. Trotz seiner sicheren Anlageeigenschaft erholte sich das glänzende Metall in einem risikofreudigen Szenario, angesichts der allgemeinen Schwäche des US-Dollars (USD).

Aktuelle XAU/USD-Analysen

Redaktionsempfehlungen

EUR/USD hält sich stabil unter 1.1800

EUR/USD bewegt sich seitwärts in einem engen Kanal unterhalb von 1,1800, da die Marktvolatilität vor den Neujahrsfeiertagen niedrig bleibt. Am Dienstag werden die Anleger besonderes Augenmerk auf das Protokoll der geldpolitischen Sitzung der Federal Reserve im Dezember legen.

GBP/USD zieht sich unter 1,3500 zurück, da die Handelsbedingungen dünn bleiben

GBP/USD korrigiert nach starken Gewinnen in der Vorwoche nach unten und handelt am Montag unter 1,3500. Da die Aktivitäten an den Finanzmärkten nach den Weihnachtsfeiertagen jedoch verhalten sind, bleiben die Verluste des Paares begrenzt.

USD/JPY durchbricht die 156,00-Marke und verringert frühe Verluste

Der japanische Yen erholte sich, nachdem er die Woche schwach begonnen hatte, und USD/JPY handelt derzeit einige Pips unterhalb der 156,00-Marke. Der japanische Yen profitiert von der vorherrschenden USD-Schwäche und zunehmender Risikoaversion.

Gold hält sich über 4.300 $ nach einem weiteren Rekordhoch

WTI hält Gewinne nahe 57,50 USD aufgrund potenzieller Angebotsbedenken

Der Ölpreis der Sorte West Texas Intermediate (WTI) erholt sich, nachdem er in der vorherigen Sitzung Verluste von 2,5 % verzeichnete, und wird während der europäischen Handelsstunden am Montag bei etwa 57,30 USD pro Barrel gehandelt. Die Rohölpreise steigen, da Investoren das Risiko eines globalen Angebotsüberschusses angesichts möglicher Verzögerungen bei einem Friedensabkommen in der Ukraine abwägen.

Majors

Kryptowährungen

Signaturen

XAU/USD Jahresprognose

Wie könnte sich XAU/USD in diesem Jahr entwickeln? Unsere Experten veröffentlichen regelmäßig Prognosen zu den möglichen Bewegungen des Gold-Dollar-Paares im Jahresverlauf. Verpassen Sie nicht unsere XAU/USD Prognose 2025!

XAU/USD Prognose 2025

In der XAU/USD Prognose 2025 erklärt FXStreet-Analyst Eren Sengezer, dass der Gold-Ausblick 2025 stark von der Geldpolitik der US-Notenbank (Fed), den Entscheidungen Donald Trumps sowie geopolitischen Entwicklungen abhängt. Ein bärisches Szenario könnte eintreten, wenn geopolitische Spannungen nachlassen, die Inflation hartnäckig bleibt und schwächere Handelsbeziehungen zwischen den USA und China die chinesische Wirtschaft belasten - wodurch die Goldnachfrage sinken würde. Auch eine restriktive Fed könnte die Preise unter Druck setzen.

Auf der bullischen Seite könnten anhaltende globale Lockerungsmaßnahmen, eine sich erholende chinesische Wirtschaft oder zunehmende geopolitische Konflikte für stärkere Zuflüsse in den „sicheren Hafen“ Gold sorgen und die Preise nach oben treiben.

Aus technischer Sicht deutet die Entwicklung auf ein nachlassendes bullisches Momentum hin, da der RSI den niedrigsten Stand seit Februar erreicht hat. Wichtige Unterstützungszonen liegen bei 2.530 bis 2.500 USD; ein weiterer Rückgang könnte 2.400 und 2.300 USD ins Spiel bringen. Auf der Oberseite könnte ein Widerstand bei 2.900 USD Gewinne begrenzen, mit zusätzlichen Barrieren bei 3.000 bis 3.020 USD und 3.130 USD, falls Gold ein neues Rekordhoch anstrebt.

Die wichtigsten Einflussfaktoren 2025 für XAU/USD

Im Jahr 2025 wird der Gold-Ausblick vor allem von der Geldpolitik der US-Notenbank (Fed), geopolitischen Spannungen und der Nachfrage durch Zentralbanken bestimmt. Sollten geopolitische Konflikte - etwa in der Ukraine oder im Nahen Osten - abflauen, könnte Gold nach dem Krisen-bedingten Aufschwung 2024 unter Druck geraten. Auch eine schwächere Nachfrage der Zentralbanken könnte die Preise belasten.

Über Gold

Gold (XAU/USD)

Am Devisenmarkt fungiert Gold als eine Art Währung. Besonders ist dabei, dass Gold stets gegen den US-Dollar (USD) gehandelt wird - das internationale Kürzel lautet XAU.

Gold gilt als sicherer Hafen und steigt typischerweise in Zeiten wirtschaftlicher Unsicherheit und hoher Volatilität. Es wird zudem häufig als Absicherung gegen Inflation und Währungsabwertungen betrachtet, da es von keinem Staat oder Emittenten abhängt.

Zentralbanken sind die größten Goldhalter. Um ihre Währungen in Krisenzeiten zu stützen, diversifizieren sie ihre Reserven und kaufen Gold, um die Stabilität ihrer Volkswirtschaft und Währungen zu untermauern. Die Vereinigten Staaten besitzen die größten Goldreserven weltweit.

Das Währungspaar XAU/USD zeigt an, wie viele US-Dollar benötigt werden, um eine Feinunze Gold zu kaufen.

Der Goldpreis wird von zahlreichen Faktoren bewegt. Geopolitische Unsicherheit oder die Angst vor einer Rezession lassen ihn als sicheren Hafen rasch steigen. Da Gold keine Zinsen abwirft, profitiert es in der Regel von niedrigen Zinsen, während steigende Finanzierungskosten belasten. Am stärksten hängt die Entwicklung jedoch vom US-Dollar (USD) ab, da Gold in Dollar gehandelt wird: Ein starker USD drückt tendenziell die Preise, während ein schwächerer USD sie antreibt.

Organisationen, die XAU/USD beeinflussen

WGC (World Gold Council) ist die Marktentwicklungsorganisation der Goldindustrie. Ihr Ziel ist es, die Nachfrage nach dem Edelmetall zu fördern und zu sichern.
LBMA (London Bullion Market Association) ist ein Verband, dessen Mitglieder am weltweiten OTC-Handel mit Gold und Silber teilnehmen. Die Aufsicht erfolgt lose durch die Bank of England. Die Mitglieder der LBMA sind vorwiegend internationale Banken, Edelmetallhändler und Raffinerien.

COMEX (Commodity Exchange) ist der wichtigste Markt für den Handel mit Metallen. Die COMEX fusionierte 1994 mit der New York Mercantile Exchange (NYMEX) und wurde 2008 Teil der CME Group.
CGSE (Chinese Gold and Silver Exchange Society) ist ein Zusammenschluss von Goldhandelsfirmen in Hongkong, die an der ersten dortigen Gold- und Silberbörse teilnehmen.
Zentralbanken wie die Federal Reserve (Fed), die Europäische Zentralbank (EZB) oder die People’s Bank of China (PBoC) beeinflussen den Goldpreis maßgeblich durch ihre Geldpolitik.

Personen, die XAU/USD beeinflussen

Neal Froneman, Vorsitzender des World Gold Council.
Scott Bessent, US-Finanzminister.
Xi Jinping, Präsident der Volksrepublik China.
Mitglieder der London Bullion Market Association.

Umstände, die XAU/USD beeinflussen

Die wichtigsten Faktoren, die Trader für Gold im Blick behalten sollten, sind:

Angebot und Nachfrage: Das Gleichgewicht zwischen globaler Goldnachfrage und -angebot bestimmt maßgeblich den Preis.
Wirtschaftliche Unsicherheit und Währungsabwertung: Gold gilt weithin als sicherer Hafen in Krisenzeiten oder bei schwächelnden Währungen.
Praktische Anwendungen: Die Nutzung von Gold in Technologie, Schmuckherstellung und industriellen Anwendungen.

Anlageklassen, die XAU/USD beeinflussen

Währungen: Der US-Dollar (USD) und der Euro (EUR) haben den größten Einfluss auf den Goldpreis. Weitere wichtige Währungspaare sind EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, AUD/USD, USD/CHF, NZD/USD und USD/CAD.
Rohstoffe: Silber und Gold sind die wichtigsten Edelmetall-Rohstoffe.
Anleihen: Bedeutende festverzinsliche Wertpapiere sind der deutsche Bund (eine Bundesanleihe) und die US-Treasury Note (T-Note).

Indizes: Zu den wichtigsten Indizes im Zusammenhang mit Gold und Bergbau gehören der HUI (NYSE Arca Gold BUGS), der XAU (Philadelphia Gold and Silver Index) und der GDM (NYSE Arca Gold Miners Index).
Börsen: Die wichtigsten Börsen für Gold sind die New York Mercantile Exchange (COMEX), die Chicago Board of Trade, die Euronext/LIFFE, der London Bullion Market, die Tokyo Commodity Exchange, die Bolsa der Mercadorias e Futuros und die Korea Futures Exchange.