Gold-Futures erreichen 3.534 USD, da US-Zölle auf Bullion-Importe abzielen; der Kassapreis bleibt bei etwa 3.400 USD

• Gold-Spot stabil bei 3.397 $, während die Comex-Futures ein Allzeithoch erreichen aufgrund von US-Importzöllen.
• Die Financial Times berichtet, dass die USA Zölle auf ein-Kilo-Goldbarren erhoben haben, unter Berufung auf ein Schreiben des Zoll- und Grenzschutzes.
• Die Märkte preisen eine Zinssenkung der Fed um 25 Basispunkte im September nach schwachen NFP- und weichen ISM-Dienstleistungs-PMI-Beschäftigungsdaten ein.
• Bevorstehende US-Daten: CPI, PPI, Einzelhandelsumsätze, Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe, UoM-Stimmung und mehrere Fed-Redner.

Der Goldpreis stabilisiert sich auf den Spotmärkten, während die Futures ein Rekordhoch von 3.534 $ erreichten, nachdem Berichte bekannt wurden, dass die Vereinigten Staaten (USA) Zölle auf Importe von Goldbarren erheben werden. Darüber hinaus verarbeiteten die Marktteilnehmer weiterhin die während der Woche veröffentlichten US-Wirtschaftsdaten, während die Händler sich auf die Veröffentlichung der Inflationszahlen in der nächsten Woche vorbereiten. Der XAU/USD handelt bei 3.397 $, praktisch unverändert.

Während der Übernacht-Sitzung weitete sich der Preisunterschied zwischen den New Yorker Comex-Futures und den Spotpreisen um mehr als 100 $, wie von Reuters berichtet, nachdem die Financial Times am Donnerstag berichtete, dass die USA Zölle auf ein-Kilo-Goldbarren erhoben haben, unter Berufung auf ein Schreiben des US-Zoll- und Grenzschutzes.

Trotzdem konsolidierten sich die XAU/USD-Spotpreise weiterhin um die 3.400 $-Marke, da die Anleger überzeugt zu sein scheinen, dass die Federal Reserve (Fed) die Zinsen bei der September-Sitzung um 25 Basispunkte (bps) senken wird.

Der enttäuschende Nonfarm-Payrolls-Bericht der letzten Woche läutete bei den Fed-Beamten Alarmglocken, die zuvor einen hawkischen Ton angeschlagen hatten, nun aber zu einem ausgewogeneren Ansatz übergehen. Darüber hinaus deutet eine Verlangsamung der Geschäftstätigkeit im Dienstleistungssektor, wie im ISM-Dienstleistungs-PMI gezeigt, zusammen mit einer Kontraktion in der Beschäftigungsunterkomponente darauf hin, dass es einige Risse auf dem Arbeitsmarkt gibt.

Die Fed-Tauben sind jedoch noch nicht aus dem Schneider. Die Preise gezahlte Unterkomponente des Dienstleistungs-PMI stieg auf den höchsten Stand seit November 2022. Dies und die Veröffentlichung der Inflationszahlen in der nächsten Woche auf Verbraucher- und Produzentenebene werden darüber entscheiden, ob die Fed sich mehr um die Inflation sorgt oder sich darauf konzentriert, das Mandat für maximale Beschäftigung zu erreichen.

Der wirtschaftliche Kalender der nächsten Woche wird auch weitere Fed-Redner, Daten zu den Erstanträgen auf Arbeitslosenhilfe, Einzelhandelsumsätze und die Verbraucherstimmung der University of Michigan (UoM) umfassen.

Tägliche Zusammenfassung der Marktbewegungen: Goldpreis stabilisiert sich trotz Zölle auf Schweizer Edelmetalle

• Als Reaktion auf die US-Entscheidung erklärte der Schweizerische Goldverband, dass die Erhebung von Zöllen auf diese Goldgussprodukte es wirtschaftlich untragbar macht, sie in die USA zu exportieren. Der Verband ist "besorgt, dass diese spezifische Klarstellung von uns den internationalen Fluss von physischem Gold negativ beeinflussen könnte... Besonders besorgt über die Auswirkungen der Zölle auf die Goldindustrie und den physischen Austausch von Gold mit den USA, einem langjährigen und historischen Partner der Schweiz."
• Am Donnerstag gab das US-Arbeitsministerium bekannt, dass die Zahl der Amerikaner, die Arbeitslosenhilfe beantragen, um 228.000 gestiegen ist, über den Schätzungen von 221.000 und über dem vorherigen Wert von 218.000. Obwohl der Wert nahe an den Prognosen lag, verlagerte sich der Fokus der Ökonomen auf die fortlaufenden Anträge, die sich auf das Niveau von November 2021 zubewegten, nachdem sie in der Woche bis zum 26. Juli auf 1,97 Millionen gestiegen waren.
• Der US-Dollar-Index (DXY), der die Leistung des Dollarwerts gegenüber einem Korb seiner Peers verfolgt, liegt um 0,10 % bei 98,14. Die Erholung des US-Dollars begrenzte den Anstieg des Goldpreises in Richtung 3.400 $.
• Die Rendite der 10-jährigen US-Staatsanleihen erholte sich von den Verlusten des Vortages und liegt um drei Basispunkte bei 4,285 %, was die Goldpreise begrenzt.
• Händler haben eine 92%ige Wahrscheinlichkeit für eine Zinssenkung um 25 Basispunkte bei der September-Sitzung eingepreist, laut Daten des Prime Market Terminal.

Quelle: Prime Market Terminal

Technische Perspektive: Goldpreis bewegt sich seitwärts, schwebt um 3.400 $

Der Goldpreis konsolidiert sich im Bereich von 3.380 - 3.400 $ während der Sitzung am Freitag, ohne dass Käufer oder Verkäufer bereit sind, die Preise außerhalb dieser Grenzen zu drücken. Der Relative Strength Index (RSI) ist bullish, aber flach.

Wenn der XAU/USD die 3.400 $ überschreitet, wäre der nächste Interessensbereich der Gipfel vom 16. Juni bei 3.452 $, gefolgt vom Rekordhoch von 3.500 $. Andernfalls könnte Gold die Konvergenz der 50-Tage- und 20-Tage-Simple Moving Averages (SMA) zwischen 3.355 $ und 3.348 $ testen. Bei weiterer Schwäche könnte das Edelmetall in Richtung des 100-Tage-SMA bei 3.279 $ rutschen, nachdem es zuvor die 3.300 $-Marke durchbrochen hat.