EUR/USD steigt über 1,16, da Powells neutrale Tonlage auf den Dollar drückt

• Powell von der Fed signalisiert eine "Sitzung-für-Sitzung" Haltung und sagt, dass die Risiken auf dem Arbeitsmarkt derzeit die Inflationsdrucke überwiegen.
• Frankreich setzt die Rentenreform angesichts politischer Unruhen aus und bietet vorübergehende Entlastung für das Euro-Sentiment.
• Der Dollar schwächt sich, da die Handelskonflikte zwischen den USA und China aufflammen und das Geschäftsklima in den USA weiter verschlechtert.

EUR/USD erholt sich am Dienstag, da der Greenback nach neutral-dovishen Äußerungen von Fed-Vorsitzendem Jerome Powell schwächer wird und die französische Regierung eine Aussetzung der Rentenreform ankündigte. Das Paar handelt bei 1,1606, ein Plus von 0,32%.

Euro erholt sich, nachdem der Fed-Vorsitzende Vorsicht signalisiert und Frankreich die umstrittene Rentenreform aussetzt

Der Gewinn des Euro wurde hauptsächlich durch eine neutral-dovish Haltung von Powell unterstützt, der sagte, dass die Wirtschaft in einem Trend mit niedrigen Einstellungen und Entlassungen sei, jedoch anerkannte, dass die Risiken für den Arbeitsmarkt im Vergleich zur Inflation gestiegen seien. Er fügte hinzu, dass die Wirtschaft fester sei als erwartet und versicherte, dass die Zentralbank einen Sitzung-für-Sitzung-Ansatz verfolgt.

Boston Fed-Mitglied Susan Collins war leicht hawkish, als sie sagte, dass die Inflation weiterhin im Vordergrund stehe und dass selbst bei einer gewissen zusätzlichen Lockerung die Politik "mäßig restriktiv" bleiben würde.

Die Spannungen zwischen den USA und China lösten am Dienstag den Ausverkauf des Dollars aus, da die scharfen Äußerungen von US-Präsident Donald Trump gegenüber Peking eine Reaktion der chinesischen Behörden auslösten, die Hafengebühren für US-Schiffe erhöhten.

Die Datenlage in den USA zeigte, dass sich das Geschäftsklima verschlechterte. Auf der anderen Seite übten stabile deutsche Inflationszahlen und die Verschlechterung des ZEW-Konjunkturindex in der Eurozone Druck auf das Paar aus, den die gemeinsame Währung jedoch spät am Tag ablegte.

In der Zwischenzeit bekräftigte die Präsidentin der Europäischen Zentralbank, Christine Lagarde, dass die Geldpolitik in einem guten Zustand sei, während Villeroy betonte, dass der nächste Schritt der Bank wahrscheinlicher eine Senkung als eine Erhöhung sei.

Tägliche Marktbewegungen: Euro profitiert von einem schwachen US-Dollar

• Fed-Vorsitzender Jerome Powell sagte, die Aussichten für Beschäftigung und Inflation hätten sich seit der September-Sitzung "nicht viel verändert", und bemerkte, dass die aktuellen Daten darauf hindeuten, dass die wirtschaftliche Aktivität fester sein könnte als erwartet. Er fügte hinzu, dass die Risiken für den Arbeitsmarkt zusammen mit den inflationsbedingten Drucke gestiegen seien.
• Powell führte die hohe Inflation hauptsächlich auf steigende Warenpreise zurück und betonte, dass der Anstieg die Auswirkungen von Zöllen widerspiegle und nicht breitere inflationäre Trends.
• Boston Fed-Mitglied Susan Collins sagte, dass die Inflation beginnen sollte, nachzulassen, da die Auswirkungen der Zölle nachlassen. Sie erkannte an, dass die Abwärtsrisiken für den Arbeitsmarkt gestiegen seien, stellte jedoch fest, dass günstige Finanzierungsbedingungen die Haushalte unterstützen würden.
• Die Fed wird am 24. Oktober ein Update zur Verbraucherpreisinflation erhalten. Das US Bureau of Labor Statistics gab bekannt, dass es seinen neuesten Bericht zum Verbraucherpreisindex (CPI) während der laufenden Schließung veröffentlichen wird.
• Der US-Dollar-Index (DXY), der die Leistung des Dollars gegenüber einem Korb von sechs Währungen verfolgt, verliert 0,25% seines Wertes und liegt bei 99,00.
• Der NFIB Business Optimism Index fiel im letzten Monat um 2,0 Punkte auf 98,8, der erste Rückgang seit drei Monaten. Der NFIB Uncertainty Index sprang um 7 Punkte von August auf 100, den viert höchsten Wert seit über 51 Jahren.
• Die Geldmärkte preisen eine Zinssenkung um 25 Basispunkte bei der Fed-Sitzung am 29. Oktober vollständig ein, mit einer Wahrscheinlichkeit von 97%, laut dem Wahrscheinlichkeitswerkzeug des Prime Market Terminal.
• Der ZEW-Index in Deutschland verzeichnete einen Rückgang des Wirtschaftssentiments, der hinter den Erwartungen zurückblieb, 39,3, unter den Schätzungen von 41, aber über dem vorherigen Wert von 37,3. Die aktuellen Bedingungen verschlechterten sich unerwartet auf -80,0, schlechter als der Vormonat -76,4, und verfehlten die Prognosen für eine Verbesserung auf -74,8. Der ZEW-Präsident kommentierte, dass "Hoffnungen auf eine mittelfristige Erholung bestehen bleiben".

Technischer Ausblick: EUR/USD erobert 1,1600 zurück, bleibt jedoch bärisch

Das technische Bild des EUR/USD verbesserte sich am Dienstag, doch das Paar bleibt neutral bis nach unten geneigt, da es unter dem 100-Tage-Simple Moving Average (SMA) bei 1,1641 bleibt. Letzten Freitag driftete der Relative Strength Index (RSI) unter die neutrale 50-Marke, was darauf hindeutet, dass das Abwärtsmomentum an Fahrt gewinnt.

Wichtige Unterstützung liegt bei 1,1600, gefolgt von 1,1550 und 1,1500. Ein Durchbruch des Letzteren würde das Zyklustief vom 1. August um 1,1391 freilegen. Umgekehrt wird der wichtige Widerstand bei 1,1650 und 1,1700 gesehen. Eine entscheidende Bewegung über 1,1700 könnte den Weg für einen Test von 1,1800 und dem Hoch vom 1. Juli bei 1,1830 ebnen.