Australischer Dollar steigt, da die Einzelhandelsumsätze Chinas im Oktober zunehmen

• Der Australische Dollar gewinnt, da verbesserte Arbeitsmarktdaten die Vorsicht der RBA stärken.
• Chinas Einzelhandelsumsätze stiegen im Oktober um 2,9% im Jahresvergleich, gegenüber den erwarteten 2,7% und 3,0% im September.
• Der US-Dollar hat Schwierigkeiten, da wirtschaftliche Vorsicht die verbesserte Stimmung nach dem Ende der US-Regierungsstilllegung überwiegt.

Der Australische Dollar (AUD) legt am Freitag gegenüber dem US-Dollar (USD) zu und erholt sich von den Verlusten der vorherigen Sitzung. Das Währungspaar AUD/USD gewinnt an Boden nach der Veröffentlichung der Daten zur Industrieproduktion und den Einzelhandelsumsätzen Chinas für Oktober. Jede Veränderung in der chinesischen Wirtschaft könnte den AUD beeinflussen, da China ein wichtiger Handelspartner für Australien ist.

Das Nationale Statistikbüro (NBS) zeigte am Freitag, dass die Einzelhandelsumsätze Chinas im Oktober im Jahresvergleich um 2,9% stiegen, gegenüber 3,0% im September, aber über den erwarteten 2,7%. In der Zwischenzeit stieg die Industrieproduktion im gleichen Zeitraum um 4,9% im Jahresvergleich, verglichen mit den prognostizierten 5,5% und 6,5% zuvor. Die Investitionen in feste Vermögenswerte lagen im Oktober bei -1,7% im Jahresvergleich, was die erwartete Zahl von -0,8% verfehlte. Der Wert für September betrug -0,5%.

Das Nationale Statistikbüro skizzierte bei der Pressekonferenz am Freitag seine wirtschaftliche Perspektive und erklärte, dass es weiterhin neue produktive Kräfte fördern werde. Es wurde festgestellt, dass bessere Angebots-Nachfrage-Dynamiken sowie steigende Preise für Dienstleistungen und Industriewaren den Verbraucherpreisindex (CPI) im Oktober wieder in den positiven Bereich drückten. Das Büro fügte hinzu, dass die fortlaufende wirtschaftliche Stabilisierung eine solide Grundlage für China bietet, um sein Wachstumsziel für das Gesamtjahr zu erreichen.

Der AUD erhielt Unterstützung, da die verbesserten Beschäftigungsdaten Australiens die vorsichtige Stimmung bezüglich der geldpolitischen Aussichten der Reserve Bank of Australia (RBA) verstärkten. Der stellvertretende Gouverneur der RBA, Andrew Hauser, sagte am Mittwoch: "Unsere beste Schätzung ist, dass die Geldpolitik restriktiv bleibt, obwohl der Ausschuss weiterhin darüber diskutiert." Hauser fügte hinzu, dass, wenn die Politik nicht mehr leicht restriktiv ist, dies erhebliche Auswirkungen auf zukünftige Entscheidungen haben würde.

US-Dollar bewegt sich wenig nach dem Ende der Regierungsstilllegung

• Der US-Dollar-Index (DXY), der den Wert des US-Dollars gegenüber sechs wichtigen Währungen misst, setzt seine Verluste fort und handelt zum Zeitpunkt der Erstellung bei etwa 99,20. Der Greenback steht unter Druck, da die erneute Vorsicht hinsichtlich der US-Wirtschaftsaussichten die positive Marktstimmung nach dem Ende der Regierungsstilllegung überwiegt.
• Kevin Hassett, Direktor des National Economic Council, warnte, dass einige Daten aus dem Oktober "nie materialisieren" könnten, da mehrere Behörden während der Stilllegung keine Informationen sammeln konnten. Erste Berichte aus dem privaten Sektor deuten auf einen abkühlenden Arbeitsmarkt und schwankendes Verbrauchervertrauen hin, mit anhaltenden Bedenken hinsichtlich der Inflation.
• US-Präsident Donald Trump unterzeichnete am Donnerstag das Gesetz zur Regierungsfinanzierung, was das offizielle Ende der rekordverdächtigen 43-tägigen Regierungsstilllegung in der US-Geschichte markiert.
• Vorsichtige Äußerungen der Fed verringerten die Wahrscheinlichkeit einer Zinssenkung der Federal Reserve (Fed) im Dezember. Das CME FedWatch Tool zeigt, dass die Märkte eine nahezu 50%ige Chance auf eine Zinssenkung um 25 Basispunkte im Dezember einpreisen, gegenüber 69% in der Vorwoche.
• Alberto Musalem, Präsident der Federal Reserve Bank of St. Louis, sagte am Donnerstag, dass die Zinsen jetzt näher an neutral als an restriktiv seien und die US-Wirtschaft widerstandsfähig bleibe. Musalem betonte die Notwendigkeit von Vorsicht und wies darauf hin, dass es nur begrenzten Spielraum für eine Lockerung gibt, ohne eine zu expansive Politik zu riskieren.
• Neel Kashkari, Präsident der Minneapolis Fed, sagte auf der Forschungs-Konferenz des Opportunity & Inclusive Growth Institute, dass Teile des Arbeitsmarktes angespannt erscheinen und die Wirtschaft gemischte Signale sendet. Er fügte hinzu, dass die Inflation mit 3% nach wie vor zu hoch sei.
• Automatic Data Processing (ADP) veröffentlichte am Dienstag die US-Beschäftigungsänderung, die einen durchschnittlichen wöchentlichen Stellenverlust von 11.250 in den vier Wochen bis zum 25. Oktober zeigte. Schwächere als erwartete private US-Arbeitsmarktdaten erhöhten die Wahrscheinlichkeit einer Lockerung der Geldpolitik der Federal Reserve (Fed).
• Challenger, Gray & Christmas gaben bekannt, dass US-Arbeitgeber im Oktober 153.074 Stellen gestrichen haben, gegenüber 55.597 Streichungen im Oktober 2024.
• Das Australian Bureau of Statistics (ABS) veröffentlichte am Donnerstag die Arbeitslosenquote, die im Oktober auf 4,3% von 4,5% im September fiel, gegenüber den Markterwartungen von 4,4%. In der Zwischenzeit lag die Beschäftigungsänderung im gleichen Monat bei 42,2K, gegenüber 12,8K (revidiert von 14,9K) zuvor, was die Markterwartung von 20K deutlich übertraf.
• Die Vollzeitbeschäftigung in Australien stieg im Oktober um 55,3K, nach einem Anstieg von 6,5K in der vorherigen Erhebung (revidiert von 8,7K). Die Beteiligungsquote blieb bei 67%, während die Teilzeitbeschäftigung im Oktober um 13,1K zurückging, gegenüber einem Anstieg von 6,3K zuvor.

Australischer Dollar bleibt über dem 50-Tage-EMA

Das Währungspaar AUD/USD handelt am Freitag bei etwa 0,6540. Im Tageschart scheint das Paar sich innerhalb einer rechteckigen Spanne zu konsolidieren, was eine Seitwärtsbewegung widerspiegelt. Dennoch bleibt es über dem neun-Tage Exponential Moving Average (EMA), was auf ein starkes kurzfristiges bullisches Momentum hindeutet.

Das AUD/USD-Paar könnte die obere Grenze des Rechtecks bei etwa 0,6630 anvisieren. Ein Durchbruch über das Rechteck würde die bullische Tendenz hervorrufen und das Paar unterstützen, das 13-Monats-Hoch von 0,6707, das am 17. September verzeichnet wurde, zu testen.

Auf der Unterseite liegt die unmittelbare Unterstützung beim 50-Tage-EMA von 0,6536, gefolgt vom neun-Tage-EMA bei 0,6528. Ein Durchbruch unter diese Niveaus würde das mittelfristige und kurzfristige Preismomentum schwächen und das AUD/USD-Paar dazu bringen, die untere Grenze des Rechtecks bei etwa 0,6470 zu testen, gefolgt vom fünf-Monats-Tief von 0,6414, das am 21. August verzeichnet wurde.