Australischer Dollar stabilisiert sich trotz optimistischer chinesischer PMI-Daten

• Australischer Dollar hält sich nach den PMI-Daten des verarbeitenden Gewerbes in China.
• Chinas verarbeitender PMI stieg im Dezember auf 50,1 und übertraf damit den vorherigen Wert von 49,2 sowie die Markterwartungen.
• Die FOMC-Protokolle vom Dezember zeigten, dass die meisten Teilnehmer eine Pause bei weiteren Zinssenkungen bevorzugten, wenn die Inflation weiterhin sinkt.

Der Australische Dollar (AUD) steigt leicht gegenüber dem US-Dollar (USD) und hält sich zum zweiten Mal in Folge stabil. Aufgrund des Neujahrsfeiertags in Australien werden dünne Handelsvolumina erwartet.

Das AUD/USD-Paar bewegt sich wenig nach der Veröffentlichung des offiziellen Einkaufsmanager-Index (EMI) für das verarbeitende Gewerbe in China, der im Dezember auf 50,1 stieg, verglichen mit 49,2 im vorherigen Wert. Der Wert lag über dem Marktkonsens von 49,2 im berichteten Monat. Der NBS Non-Manufacturing PMI stieg im Dezember auf 50,2 gegenüber 49,5 im November. Die Markterwartung lag bei 49,8.

Der AUD findet Unterstützung inmitten wachsender Erwartungen an Zinserhöhungen der Reserve Bank of Australia (RBA). RBA-Gouverneurin Michele Bullock sagte zuvor, dass der Vorstand zwar keine Zinserhöhung ausdrücklich in Betracht zog, jedoch die Bedingungen diskutierte, unter denen die Zinssätze 2026 steigen könnten.

Die Protokolle der RBA-Sitzung im Dezember deuteten darauf hin, dass die politischen Entscheidungsträger bereit sind, die Geldpolitik zu straffen, wenn die Inflation nicht wie erwartet sinkt, und legten den Fokus auf den CPI-Bericht für das vierte Quartal, der am 28. Januar fällig ist. Analysten weisen darauf hin, dass ein stärker als erwarteter Kerninflationswert für das vierte Quartal eine Zinserhöhung bei der Sitzung der RBA am 3. Februar auslösen könnte.

US-Dollar gewinnt nach den FOMC-Protokollen

• Der US-Dollar-Index (DXY), der den Wert des US-Dollars gegenüber sechs wichtigen Währungen misst, hält sich nach moderaten Gewinnen in der vorherigen Sitzung stabil. Der DXY wird zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Berichts bei etwa 98,20 gehandelt.
• Die Protokolle der FOMC-Sitzung im Dezember, die am Dienstag veröffentlicht wurden, zeigten, dass die meisten Teilnehmer der Meinung waren, dass es wahrscheinlich angemessen wäre, bei einem Rückgang der Inflation im Laufe der Zeit keine weiteren Zinssenkungen vorzunehmen. In der Zwischenzeit sagten einige Fed-Vertreter, es könnte am besten sein, die Zinsen eine Weile unverändert zu lassen, nachdem das Komitee in diesem Jahr drei Zinssenkungen vorgenommen hatte, um den schwächelnden Arbeitsmarkt zu unterstützen.
• Das CME FedWatch-Tool zeigt eine Wahrscheinlichkeit von 85,1%, dass die Zinsen bei der Sitzung der Fed im Januar unverändert bleiben, gegenüber 83,4% einen Tag zuvor. In der Zwischenzeit ist die Wahrscheinlichkeit einer Zinssenkung um 25 Basispunkte auf 14,9% gesunken, nachdem sie einen Tag zuvor bei 16,6% lag.
• Die Fed senkte die Zinssätze bei der Sitzung im Dezember um 25 Basispunkte (bps) und brachte den Zielbereich auf 3,50%–3,75%. Die Fed hat im Jahr 2025 insgesamt 75 Basispunkte an Zinssenkungen vorgenommen, während der Arbeitsmarkt abkühlt und die Inflation weiterhin erhöht bleibt.
• Die Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe in den USA sanken in der vergangenen Woche auf 214.000 von 224.000 und übertrafen damit die Markterwartung von 223.000. In der Zwischenzeit stiegen die fortlaufenden Anträge auf Arbeitslosenhilfe auf 1,923 Millionen von 1,885 Millionen, während der vierwöchige Durchschnitt der Erstanträge auf 216.750 von 217.500 sank.
• Die Verbraucherpreissteigerung in Australien stieg im Oktober 2025 auf 3,8% von 3,6% im September und blieb damit über dem Zielbereich der RBA von 2–3%. Infolgedessen preisen die Märkte zunehmend eine Zinserhöhung bereits im Februar 2026 ein, wobei sowohl die Commonwealth Bank of Australia als auch die National Australia Bank einen Anstieg auf 3,85% bei der ersten geldpolitischen Sitzung der RBA im Jahr prognostizieren.
• Die Verbraucherinflationserwartungen in Australien stiegen im Dezember auf 4,7% von einem Drei-Monats-Tief von 4,5% im November und unterstützen die hawkische Haltung der Reserve Bank of Australia (RBA).

Australischer Dollar testet die 0,6700-Marke bei anhaltender bullischer Tendenz

AUD/USD wird am Mittwoch bei etwa 0,6690 gehandelt. Die technische Analyse der Tages-Chart zeigt, dass sich das Paar innerhalb des aufsteigenden Kanal-Musters befindet, was auf eine anhaltende bullische Tendenz hindeutet. Das Paar hält sich über dem steigenden neuntägigen Exponential Moving Average (EMA), was den kurzfristigen Aufwärtstrend intakt hält. Der Durchschnitt hat sich in den letzten Sitzungen gefestigt und verstärkt das Interesse am Kauf von Rücksetzern. Der 14-Tage Relative Strength Index (RSI) liegt bei 64,8 (bullisch) und steigt weiter, bleibt jedoch unter dem überkauften Bereich.

Das Währungspaar AUD/USD testet die unmittelbare Barriere bei der psychologischen Marke von 0,6700, gefolgt von 0,6727, dem höchsten Stand seit Oktober 2024, der am 29. Dezember erreicht wurde. Weitere Fortschritte über letzteres würden das Paar unterstützen, die Region um die obere Begrenzung des aufsteigenden Kanals bei 0,6850 zu erkunden.

Auf der Abwärtsseite liegt die erste Unterstützung beim neuntägigen EMA von 0,6684, der mit der unteren Grenze des aufsteigenden Kanals bei etwa 0,6680 übereinstimmt. Ein Durchbruch unter den Kanal würde dem AUD/USD-Paar ermöglichen, die Region um das Sechs-Monats-Tief nahe 0,6414 zu navigieren, das am 21. August markiert wurde.

(Die technische Analyse dieser Geschichte wurde mit Hilfe eines KI-Tools erstellt.)