Alphabet gewinnt die Mag 7 Gewinnlotterie, während MSFT nach Übertreffen sinkt, META um 7% nach Verfehlen gefallen

• Microsoft-Aktie sinkt trotz Übertreffens der Erwartungen bei Umsatz und Gewinn.
• Alphabet-Aktie steigt nach Q3-Ergebnissen und erheblichem Wachstum der Cloud-Einnahmen.
• Meta Platforms sinkt nach Offenlegung einer Steuerbelastung von fast 16 Milliarden Dollar.
• Aktienindizes gaben nach, nachdem die Federal Reserve kaltes Wasser auf die Zinssenkung im Dezember goss.

Die großen Tech-Ergebnisse am Mittwoch, der bedeutendste Einzeltag für Ergebnisse im Rest des Jahres, fielen gemischt aus. Microsoft (MSFT) und Meta Platforms (META) sahen ihre Aktienkurse sinken, während die Alphabet (GOOGL)-Aktie um mehr als 5% zulegte.

Alle drei der Mag 7-Riesen übertrafen ihre jeweiligen Konsensschätzungen von Wall Street für den Umsatz, aber Mark Zuckerbergs Meta verfehlte die GAAP-Gewinnprognose pro Aktie (EPS) um 5,66 USD, nachdem ein Wert von 1,05 USD bekannt gegeben wurde. Meta machte die unerwartete Belastung für eine „einmalige, nicht zahlungswirksame Einkommensteuerbelastung von 15,93 Milliarden Dollar“ verantwortlich und erklärte, dass man im vierten Quartal erheblich weniger Steuern zahlen werde. Die Aktie fiel nachbörslich um etwa 7%.

Der Umsatz war jedoch ein Lichtblick für den Social-Media-Riesen, der Facebook und Instagram besitzt. Meta berichtete über einen Umsatz von 51,24 Milliarden Dollar, was einem Anstieg von 26% im Jahresvergleich entspricht und mehr als 1,8 Milliarden Dollar über der durchschnittlichen Analystenschätzung liegt.

Microsoft gab ein bereinigtes EPS von 4,13 USD bekannt, was 0,47 USD über dem Konsens liegt. Der Umsatz von 77,67 Mrd. USD stieg im Vergleich zum Vorjahr um 18 % und lag 2,3 Mrd. USD über dem Konsens. Der Cloud-Umsatz von Microsoft betrug 49,1 Mrd. USD und stieg im Jahresvergleich um 26 %, was etwas weniger ist als die 30 %, die die Investoren erwartet hatten. Die MSFT-Aktie fiel aufgrund der Nachrichten um 3 %.

Alphabet war der Star nachbörslich. Das GAAP-EPS von 2,87 USD übertraf die Schätzung um 0,61 USD, und der Umsatz von 102,35 Milliarden Dollar stieg um 16% im Jahresvergleich und übertraf den Konsens um 2,2 Milliarden Dollar. Die Einnahmen aus Google-Diensten stiegen um 14% im Jahresvergleich, während die Einnahmen aus Google Cloud in diesem Zeitraum um 34% zulegten.

GOOGL 1-Stunden-Aktienchart

Federal Reserve senkt die Zinsen, bleibt aber zurückhaltend bezüglich einer Senkung im Dezember

Die Federal Reserve (Fed) überraschte die Märkte am Nachmittag, nachdem sie die erwartete Zinssenkung um 25 Basispunkte bekannt gab. Auf der Pressekonferenz nach der Entscheidung spielte Fed-Vorsitzender Jerome Powell die Wahrscheinlichkeit einer weiteren Senkung im Dezember herunter, während er Fragen zu den deutlichen Meinungsverschiedenheiten unter den Ausschussmitgliedern beantwortete. Powell sagte auch, dass die Zentralbank im Dezember mit der quantitativen Straffung aufhören würde.

US-Treasuries mit Laufzeiten zwischen 12 Monaten und 10 Jahren verzeichneten alle eine Rallye von mehr als 2% nach dieser Nachricht. Der Dow Jones Industrial Average (DJIA) und der S&P 500 (SPX) reagierten mit einem Rückgang, während der NASDAQ Composite einen Gewinn von 0,55% an diesem Tag hielt.

Mike McKee von Bloomberg wies darauf hin, dass Fed-Vorsitzender Powell gegen Ende der Pressekonferenz den Ausdruck "wenn wir erneut senken" verwendete, was ein Zeichen dafür sein könnte, dass die Zentralbank vorerst eine Pause bei den Zinssenkungen einlegen könnte. Powell deutete an, dass die Extrapolation der Inflationsdaten des Verbraucherpreisindex (CPI) in die persönlichen Konsumausgaben (PCE) eine Inflation von 2,8 % im September projizieren würde, verglichen mit dem letzten Wert von 2,7 %, was bedeutet, dass die US-Inflation für den Fed-Vorsitzenden weiterhin im Vordergrund steht.