Australischer Dollar steigt weiter aufgrund hawkischer RBA-Signale und positiver chinesischer Wachstumsdaten

• Der australische Dollar legt am Montag um 0,51% zu und nähert sich der psychologischen Marke von 0,7000.
• Hawkische Äußerungen eines Vertreters der australischen Zentralbank untermauern die Erwartungen einer restriktiven Geldpolitik.
• Chinas stärker als erwartet ausgefallenes Wirtschaftswachstum bietet der australischen Währung zusätzliche Unterstützung.

AUD/USD baut seine Gewinne am Montag aus und wird um 0,6980 gehandelt, zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Berichts 0,51% im Plus. Der australische Dollar (AUD) profitiert von hawkischen Äußerungen eines Vertreters der Reserve Bank of Australia (RBA) sowie vom stärker als erwartet ausgefallenen Wirtschaftswachstum in China, Australiens größtem Handelspartner.

Der stellvertretende Gouverneur der RBA, Christopher Kent, deutete an, dass es vernünftige Anzeichen dafür gibt, dass die neutralen Zinssätze sowohl in Australien als auch weltweit steigen. Diese Äußerungen deuten darauf hin, dass die Geldpolitik länger restriktiv bleiben könnte als zuvor erwartet, was den australischen Dollar stützt.

Der neutrale Zinssatz bezeichnet das Niveau, bei dem die Geldpolitik die wirtschaftliche Aktivität weder stimuliert noch einschränkt. Ein Anstieg dieses Satzes könnte darauf hindeuten, dass die RBA weniger Spielraum hat, die Geldpolitik zu lockern, ohne erneut Inflationsdruck auszulösen.

Unterdessen untermauern ermutigende Wirtschaftsdaten aus China die positive Stimmung rund um den Aussie. Chinas Bruttoinlandsprodukt (BIP) wuchs im dritten Quartal um 4,5% im Jahresvergleich und übertraf damit die Markterwartungen sowie das Wachstum von 4,3% im Vorquartal.

Die stärker als erwartet ausgefallenen Zahlen deuten darauf hin, dass die zweitgrößte Volkswirtschaft der Welt ihr Wachstumsmomentum trotz anhaltender wirtschaftlicher Herausforderungen aufrechterhält. Diese Entwicklung ist für den australischen Dollar besonders unterstützend, da Australien enge Handelsbeziehungen mit China unterhält und von der chinesischen Nachfrage nach Rohstoffen, insbesondere Eisenerz, abhängig ist.

Die Kombination aus robuster chinesischer Wirtschaftstätigkeit und einem vergleichsweise hawkischen Ausblick der RBA schafft ein günstiges Umfeld für die australische Währung. Eine stärkere chinesische Nachfrage könnte die australischen Exporte stützen, während Erwartungen einer längeren restriktiven Geldpolitik dazu beitragen könnten, die Attraktivität australischer Vermögenswerte für internationale Anleger aufrechtzuerhalten.

Der Ausblick für AUD/USD hängt jedoch auch von den Entwicklungen rund um den US-Dollar (USD) ab. Die relativen geldpolitischen Pfade der RBA und der Federal Reserve (Fed) bleiben ein wichtiger Faktor für das Währungspaar, wobei jede Veränderung der US-Zinserwartungen das Aufwärtsmomentum des australischen Dollars beeinflussen könnte.

Anleger werden daher weiterhin die anstehenden Konjunkturdaten und Mitteilungen der Zentralbanken beobachten, um zu beurteilen, ob die derzeit günstigen Bedingungen die Erholung des australischen Dollars aufrechterhalten können.

Aussie Dollar hält sich trotz Bewertungsbedenken nahe den Höchstständen der Handelsspanne

Strategen bei Brown Brothers Harriman stellen fest, dass sich der Aussie weiterhin robust zeigt, wobei der „AUD besser abschneidet und AUD/USD nahe dem oberen Ende seiner dreiwöchigen Spanne von 0,6900-0,7000 gehandelt wird.“ Sie verweisen auf jüngste Kommentare von RBA-Assistent-Gouverneur Christopher Kent, der bemerkte, dass der „Aussie-Dollar derzeit geringfügig über den Schätzungen des langfristigen Gleichgewichts für den realen handelsgewichteten Index liegt“, während der IWF eine „Überbewertung des AUD von 17% auf Basis des realen effektiven Wechselkurses schätzt.“ Dennoch argumentiert BBH, dass „AUD/USD im Allgemeinen im Einklang mit den realen und nominalen 2-Jahres-Zinsdifferenzen zwischen Australien und den USA steht, was darauf hindeutet, dass die hohe Bewertung nur ein geringes unmittelbares Abwärtsrisiko birgt.“

AUD/USD technische Analyse

Im Stundenchart notiert AUD/USD bei 0,6983 und hält eine konstruktive kurzfristig bullishe Tendenz, da das Paar sowohl über dem 100-Perioden-Simple Moving Average (SMA) bei 0,6961 als auch über dem 200-Perioden-SMA bei 0,6964 steigt. Das Paar drängt in das obere Ende der jüngsten Handelsspanne vor, während der Relative Strength Index (14) nahe 59 unter dem überkauften Bereich bleibt und auf ein stetiges, aber nicht extremes Aufwärtsmomentum hindeutet.

Auf der Oberseite liegt der unmittelbare Widerstand an der horizontalen Barriere um 0,6995, gefolgt von einer höheren Begrenzung bei 0,7014, falls Käufer die Bewegung ausweiten. Auf der Unterseite wird die anfängliche Unterstützung beim 200-Perioden-SMA bei 0,6964 gesehen, dann beim 100-Perioden-SMA bei 0,6961, mit weiterem Schutz an den horizontalen Niveaus von 0,6950 und 0,6932, wo ein tieferer Pullback voraussichtlich auf Kaufinteresse bei Rücksetzern stoßen würde.

(Die technische Analyse dieser Nachricht wurde mithilfe eines KI-Tools verfasst. Mehr erfahren.)