Yen: Kämpft darum, Käufer anzuziehen angesichts von Befürchtungen vor JPY-Intervention; US NFP im Fokus

• USD/JPY zieht am Freitag einige Verkäufer an und steht unter Druck durch eine Kombination von Faktoren.
• Interventionsängste und der hawkische Ausblick der BoJ stützen den JPY angesichts eines schwächeren USD.
• Hoffnungen auf einen US-Iran-Friedensvertrag beeinträchtigen den Status des USD als Reservewährung vor den US-NFP.

Das Paar USD/JPY hat Schwierigkeiten, die bescheidenen Gewinne des Vortags zu nutzen, und handelt im ersten Halbjahr der europäischen Sitzung am Freitag mit einer leicht negativen Tendenz. Trotz erneuter Feindseligkeiten in der Straße von Hormus bleiben die Anleger hoffnungsvoll auf einen US-Iran-Friedensvertrag. Dies, zusammen mit sinkenden Wahrscheinlichkeiten für eine Zinserhöhung durch die US-Notenbank (Fed) im Jahr 2026, veranlasst einige Verkäufe des US-Dollars (USD). Darüber hinaus stützen Spekulationen, dass die japanischen Behörden erneut eingreifen werden, um die heimische Währung zu stützen, sowie der hawkische Ausblick der Bank of Japan (BoJ) den japanischen Yen (JPY), was dazu beiträgt, das Währungspaar zu begrenzen.

Das US-Zentralkommando teilte am Donnerstag mit, dass US-Streitkräfte iranische Militäreinrichtungen ins Visier genommen haben, die für Angriffe auf Kriegsschiffe verantwortlich sind, die durch die strategische Wasserstraße fahren. Zuvor hatte der Iran die USA beschuldigt, den Waffenstillstand durch Angriffe auf mehrere Ziele in und um die Straße verletzt zu haben. US-Präsident Donald Trump erklärte jedoch, dass der Waffenstillstand mit dem Iran weiterhin gilt und fügte hinzu, dass es offensichtlich wäre, wenn der Waffenstillstand vorbei wäre. Ergänzend erklärte das US-Militär, dass die US-Streitkräfte keine Eskalation anstreben. Dies löst wiederum eine neue Abwärtsbewegung bei den Rohölpreisen aus, mildert inflationsbedingte Sorgen und dämpft die Wetten auf eine hawkischere US-Notenbank (Fed). Der Ausblick hält somit eine weitere Aufwärtsbewegung des Greenbacks und des USD/JPY-Paares in Schach.

Der japanische Yen (JPY) erhält hingegen Unterstützung durch Berichte, wonach Beamte während der Feiertage Anfang Mai am Devisenmarkt interveniert haben, nachdem sie am 30. April JPY-Kaufoperationen durchgeführt hatten. Zudem hatte Japans oberster Währungsdiplomat, Atsushi Mimura, am Donnerstag erklärt, dass Japan keine Beschränkungen hinsichtlich der Häufigkeit von Interventionen an den Devisenmärkten habe und in täglichem Kontakt mit den US-Behörden stehe. Dies unterstreicht, dass Japan weiterhin bestrebt ist, spekulative JPY-Bewegungen einzudämmen. Hinzu kommt die von der BoJ nach oben revidierte Inflationsprognose und die 6-3 hawkische Stimmenaufteilung, die auf eine mögliche Zinserhöhung bereits im Juni hindeutet. Dies stellt eine deutliche Divergenz zu den nachlassenden hawkischen Erwartungen an die Fed dar und kommt dem niedrig verzinsten JPY zugute.

Die Händler scheinen jedoch zurückhaltend zu sein, aggressive Richtungswetten zu platzieren, und ziehen es vor, sich vor der Veröffentlichung der vielbeachteten monatlichen US-Arbeitsmarktdaten zurückzuhalten. Der allgemein bekannte US Nonfarm Payrolls (NFP)-Bericht wird voraussichtlich zeigen, dass im April 62.000 neue Stellen geschaffen wurden, was eine deutliche Verlangsamung gegenüber dem Vormonat mit 178.000 Stellen darstellt. Die Arbeitslosenquote wird voraussichtlich stabil bei 4,3 % bleiben, während die durchschnittlichen Stundenlöhne im Jahresvergleich im April um 3,8 % gestiegen sein könnten. Die Daten werden eine Rolle bei der Beeinflussung der Erwartungen an die geldpolitische Haltung der Fed spielen. Darüber hinaus werden neue Entwicklungen rund um die Nahost-Krise den USD bewegen und dem USD/JPY-Paar einen bedeutenden Impuls verleihen.

USD/JPY Tages-Chart

Technische Analyse:

Die Kassapreise fanden Anfang dieser Woche eine solide Unterstützung nahe der psychologischen Marke von 155,00. Diese Marke umfasst den 200-Tage-Exponential Moving Average (EMA) und das 61,8%-Fibonacci-Retracement des Aufschwungs von Februar bis April, die zusammen als wichtiger Wendepunkt fungieren sollten. Ein überzeugender Durchbruch darunter würde als frischer Auslöser für die Bären bei USD/JPY gesehen und den Weg für tiefere Verluste ebnen.

Unterdessen sinkt der Relative Strength Index (RSI) in Richtung 40, und der Moving Average Convergence Divergence (MACD) liegt mit einem negativen letzten Wert unter null. Die Momentum-Indikatoren deuten somit darauf hin, dass die Aufwärtsdynamik nach dem jüngsten Rücksetzer von den Zyklus-Hochs nachlässt.

Zwischenzeitlich liegt die unmittelbare Unterstützung beim 50%-Fibonacci-Retracement bei 156,43, gefolgt von der Konfluenz bei 155,00, mit weiteren Unterstützungszonen bei 154,00 und 152,18. Auf der Oberseite befindet sich der erste Widerstand am 38,2%-Retracement bei 157,43, gefolgt vom 23,6%-Level bei 158,67. Ein nachhaltiger Durchbruch über das Swing-Hoch bei 160,68 wäre erforderlich, um den breiteren Aufwärtstrend wieder zu eröffnen.

(Die technische Analyse dieser Meldung wurde mit Hilfe eines KI-Tools erstellt.)