Goldpreis-Prognose: Gold gibt nach drei Gewinntagen vor wichtigen US-Daten nach

Gold liegt 0,65% im Minus bei nahe 4.040 USD, nachdem es am Donnerstag nicht gelungen war, seine dreitägige Gewinnserie auszubauen. Das Edelmetall gerät unter Druck, da der US-Dollar (USD) nach einer Korrekturbewegung am Mittwoch infolge der geldpolitischen Ankündigung der Federal Reserve (Fed) wieder an Boden gewinnt.

Zum Zeitpunkt der Veröffentlichung notiert der US-Dollar-Index (DXY), der den Wert des Greenback gegenüber sechs wichtigen Währungen misst, nahezu unverändert, hält jedoch seine wichtige Unterstützungsmarke bei 102,10.

Was ist bei der Sitzung passiert?

Wie erwartet ließ die Fed die Zinsen in der Spanne von 3,75%-4,00% unverändert und signalisierte, dass die Fed angesichts des Aufwärtsdrucks bei der Inflation bereit ist zu handeln. "Die Inflation ist sehr hoch", sagte Fed-Vorsitzender Kevin Warsh auf der Pressekonferenz und fügte hinzu: "Wir haben unsere Bereitschaft zu handeln klar gemacht."

Zwei Entscheidungsträger, Fed-Gouverneurin Lisa Cook und Beth Hammack, Präsidentin der Cleveland Fed Bank, stimmten für eine Zinserhöhung um 25 Basispunkte und verwiesen dabei auf die Sorge vor anhaltend hoher Inflation inmitten von Schocks bei der Energieversorgung.

Das Ungewöhnliche war ein Vorschlag von Fed-Chef Warsh, die Zahl der Zinsentscheidungen von acht auf sechs pro Jahr zu reduzieren. Ab 2028 werde die Fed zwei Sitzungen für Strategiegespräche vorsehen und die verbleibenden sechs auf die Festlegung der Geldpolitik konzentrieren, sagte Warsh laut CNBC.

Weniger geldpolitische Sitzungen bedeuten weniger Kommunikation der Fed zu einem Zeitpunkt, an dem Vorsitzender Warsh ohnehin gegen die sogenannte "Forward Guidance" ist, was die Unsicherheit an den globalen Märkten erhöhen würde.

US-Wirtschaftsdaten erwartet

Im Laufe des Tages werden Anleger die vorläufigen Daten zum Bruttoinlandsprodukt (BIP) der Vereinigten Staaten (US) für das dritte Quartal sowie zum Personal Consumption Expenditure (PCE)-Preisindex für September, die um 12:30 GMT veröffentlicht werden, genau beobachten.

Laut TD Securities dürften die anstehenden US-Konjunkturdaten unterstreichen, dass die Wirtschaft „wahrscheinlich eine widerstandsfähige Wirtschaft zeigen wird, die mehr Restriktionen verkraften kann.“ Die Bank erwartet, dass „das BIP im dritten Quartal ein robustes zugrunde liegendes Wachstum zeigen wird, die PCE-Preise [werden] eine erhöhte Inflation widerspiegeln und der ECI [wird] ein verkraftbares Lohnwachstum ausweisen“, was trotz strafferer Finanzierungsbedingungen auf ein weiterhin festes makroökonomisches Umfeld hindeutet. Was die Schlagzeilen zum Wachstum betrifft, merkt TD Securities an, dass „das BIP-Wachstum im dritten Quartal auf 2,5 % von zuvor 2,2 % gestiegen ist, während die zugrunde liegende Aktivität robust bleibt“, was weitgehend mit anderen Prognosen übereinstimmt, die auf einen soliden Konsum und solide Investitionen verweisen, auch wenn einige Komponenten wie Nettoexporte und Lagerbestände als leichte Belastungsfaktoren wirken.

Gold Technische Analyse

Auf dem Tageschart notiert XAU/USD bei 4.040 USD und behält damit einen kurzfristig bärischen Ton bei, da der Spotpreis weiterhin unter dem 20-Tage-Exponential Moving Average (EMA) bei 4.115,80 USD liegt. Das Metall wird durch diesen kurzfristigen Trendindikator gedeckelt, was darauf hindeutet, dass die Verkäufer die Kontrolle behalten, während der Relative Strength Index (14) um 39 auf gedämpftes Momentum statt auf klar überverkaufte Bedingungen hindeutet.

Auf der Oberseite liegt der erste Widerstand beim 20-Tage-EMA nahe 4.115,80 USD, und ein Tagesschluss über dieser Barriere wäre nötig, um den unmittelbaren Abwärtsdruck zu verringern. Auf der Unterseite ist das Juni-Tief bei 3.941,76 USD das entscheidende Unterstützungsniveau.

(Die technische Analyse dieser Geschichte wurde mit Hilfe eines KI-Tools verfasst. Mehr erfahren.)