Dow-Jones-Futures legen zu, da die Risikobereitschaft vor einer ereignisreichen Woche zurückkehrt
- US-Index-Futures steigen, da diplomatische Bemühungen die Stimmung angesichts der Friedensgespräche zwischen Katar und Iran aufhellen.
- Händler erwarten wichtige Unternehmenszahlen, zentrale Wirtschaftsdaten wie NFP sowie Äußerungen eines Vertreters der US-Notenbank Fed.
- Starke Wirtschaftsdaten und anhaltende Inflation lassen die Wahrscheinlichkeit einer Fed-Zinserhöhung im Dezember auf rund 71% steigen.
Die Dow Jones-Futures legen um 0,25% zu und notieren während der europäischen Handelsstunden am Montag bei rund 52.050. Unterdessen steigen die S&P 500-Futures um 0,37% auf etwa 7.640 und die Nasdaq 100-Futures klettern um über 70% auf nahe 28.750.
Die US-Aktienfutures legten zu, da die Risikobereitschaft der Marktteilnehmer inmitten der anhaltenden diplomatischen Bemühungen zur Beendigung des Nahostkonflikts zunahm, trotz anhaltender Befürchtungen über erneute US-Militäraktionen gegen den Iran. Katarische und iranische Vertreter setzten ihre Gespräche den dritten Tag in Folge fort und arbeiteten aktiv an einer Vereinbarung zur Beendigung des Krieges vor den bevorstehenden US-Zwischenwahlen.
Die Anleger stellen sich auf eine ereignisreiche Woche mit wichtigen Unternehmenszahlen, zentralen Wirtschaftsdaten und politischen Entwicklungen ein. Die Marktteilnehmer behalten hochkarätige Quartalsberichte großer Unternehmen wie Apple, Palantir, AMD, Pfizer und McDonald’s genau im Blick.
Zusätzlich zu den Unternehmenszahlen warten Händler auf wichtige makroökonomische Ereignisse wie den US Nonfarm Payrolls (NFP)-Bericht sowie die ISM-Daten für das verarbeitende Gewerbe und den Dienstleistungssektor. Auch Äußerungen mehrerer Vertreter der Federal Reserve, die im Laufe der Woche geplant sind, dürften weitere Klarheit über den geldpolitischen Kurs der Zentralbank bringen.
Trotz des anfänglichen Aufschwungs der Risikostimmung könnten Händler angesichts steigender Erwartungen an eine mögliche Zinserhöhung der Federal Reserve vorsichtig werden. Laut dem CME FedWatch Tool preisen Händler derzeit eine Wahrscheinlichkeit von rund 71% für eine Zinserhöhung im Dezember ein, gestützt durch jüngste US-Makrodaten, die wirtschaftliche Widerstandsfähigkeit und anhaltende Inflation unterstreichen.
Das Momentum dieser Woche folgt darauf, dass die wichtigsten US-Aktienindizes die Vorwoche im negativen Bereich beendet hatten. Der technologielastige Nasdaq Composite führte die Verluste an und fiel um 2%, während der Dow Jones Industrial Average und der S&P 500 um 0,85% bzw. 0,57% nachgaben. Der Verkaufsdruck verstärkte sich gegen Ende der Woche, da enttäuschende Technologieergebnisse die breiteren Marktsorgen hinsichtlich der Nachhaltigkeit des KI-Trades verstärkten.
US-Zwischenwahlen im Fokus, da die Polymarket-Quoten in Richtung demokratischer Kontrolle tendieren
Analysten von MUFG/BTMU weisen darauf hin, dass sich die Marktaufmerksamkeit "zu Beginn dieser Woche auch auf das Ergebnis der US-Zwischenwahlen richten wird." Sie heben hervor, dass die jüngsten Quoten von Polymarket "zeigen, dass die Erwartungen hoch sind, dass die Republikaner die Kontrolle über den Kongress verlieren werden, und die Demokraten möglicherweise sogar sowohl das Repräsentantenhaus als auch den Senat übernehmen könnten," ein politisches Umfeld, das zunehmend in Handelsstrategien eingepreist wird.
Dow Jones - Häufig gestellte Fragen (FAQ)
Der Dow Jones Industrial Average, einer der ältesten Aktienindizes der Welt, setzt sich aus 30 der am häufigsten gehandelten US-Unternehmen zusammen. Er ist kursgewichtet, was ihm Kritik einbrachte, da er weniger repräsentativ ist als breitere Indizes wie der S&P 500.
Der Dow Jones Industrial Average (DJIA) wird von vielen Faktoren beeinflusst. Haupttreiber sind die Unternehmensgewinne, die in den Quartalsberichten der im Index vertretenen Unternehmen offengelegt werden. Auch makroökonomische Daten aus den USA und weltweit tragen zur Anlegerstimmung bei. Zinssätze, die von der Federal Reserve festgelegt werden, haben ebenfalls Einfluss auf den DJIA, da sie die Kreditkosten beeinflussen, auf die viele Unternehmen stark angewiesen sind.
Die Dow-Theorie, entwickelt von Charles Dow, ist eine Methodik zur Identifizierung von Markttrends. Dabei wird die Richtung des Dow Jones Industrial Average (DJIA) und des Dow Jones Transportation Average (DJTA) verglichen. Beide Indizes müssen in dieselbe Richtung tendieren, um einen Trend zu bestätigen. Die Theorie unterscheidet drei Phasen: Akkumulation, öffentliche Teilnahme und Distribution.
Der Dow Jones Industrial Average (DJIA) kann auf verschiedene Weise gehandelt werden. Eine Möglichkeit sind börsengehandelte Fonds (ETFs), die es Anlegern ermöglichen, den DJIA als einzelnes Wertpapier zu handeln, ohne Aktien aller 30 im Index enthaltenen Unternehmen zu kaufen. Ein bekanntes Beispiel ist der SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA). DJIA-Futures-Kontrakte ermöglichen es Händlern, auf den zukünftigen Wert des Index zu spekulieren, während Optionen das Recht bieten, den Index zu einem festgelegten Preis in der Zukunft zu kaufen oder zu verkaufen. Investmentfonds bieten eine diversifizierte Anlagemöglichkeit, indem sie ein Portfolio von DJIA-Aktien abbilden.
Autor
Akhtar Faruqui
FXStreet
Akhtar Faruqui ist ein Forex-Analyst mit Sitz in Neu-Delhi, Indien.
