- Gold strebt den dritten Wochengewinn in Folge an und erreicht den höchsten Stand seit Mitte Mai.
- Ein insgesamt schwächerer US-Dollar und geringere Erwartungen an eine bevorstehende Zinserhöhung der Fed stützen das Edelmetall.
- XAU/USD steigt über die wichtigen gleitenden Tagesdurchschnitte, wobei 4.600 USD als unmittelbarer Widerstand fungieren.
Gold (XAU/USD) konsolidiert während der US-Handelsstunden am Freitag seinen intraday Anstieg, nachdem es im Tagesverlauf kurzzeitig über 4.600 USD gestiegen war, dem höchsten Stand seit dem 15. Mai. Zum Zeitpunkt der Veröffentlichung notiert XAU/USD bei rund 4.588 USD und steuert auf den dritten Wochengewinn in Folge zu.
Gold hat in diesem Monat bislang rund 13% zugelegt, gestützt von einer Kombination von Faktoren, die die makroökonomische Unsicherheit erhöht und Händler dazu veranlasst haben, sich dem Edelmetall zuzuwenden. Der größte Auslöser in dieser Woche war die überraschende Entscheidung des US-Finanzministeriums, seine Liquiditätsstützungs-Rückkäufe für länger laufende Staatsanleihen auf mindestens 4 Milliarden Dollar pro Operation zu verdoppeln.
Die Renditen langfristiger US-Staatsanleihen fielen nach der Ankündigung zunächst stark, haben inzwischen jedoch den Großteil ihrer Verluste wieder aufgeholt. Dennoch hat die Erholung wenig dazu beigetragen, den Aufwärtstrend von Gold zu stoppen. Sorgen über steigende US-Staatsschulden, hohe Haushaltsdefizite und anhaltende Inflation untergraben das Vertrauen der Anleger in US-Vermögenswerte, wobei der US-Dollar (USD) den Preis dafür zahlt.
Der US-Dollar-Index (DXY), der den Wert des Greenback gegenüber einem Korb aus sechs wichtigen Währungen abbildet, notiert bei rund 98,82 und damit nahe einem Drei-Monats-Tief. Der Index hat jedoch seine Intraday-Verluste nach einem Tief von 98,56 wieder eingegrenzt und schafft damit kurzfristigen Widerstand für Gold bei rund 4.600 USD.
Auch die Unsicherheit rund um die Federal Reserve (Fed) trägt zur nervösen Stimmung bei. Unter Vorsitz von Kevin Warsh hat die Zentralbank der Forward Guidance weniger Gewicht beigemessen, wodurch den Märkten weniger klare Signale über die Richtung der Zinssätze bleiben. Jüngste US-Arbeitsmarkt- und Inflationsdaten haben jedoch die Erwartungen an eine Zinserhöhung bei der bevorstehenden Sitzung gedämpft und damit Anfang dieses Monats den Impuls für die Rallye von Gold geliefert.
Unterdessen halten anhaltende Käufe der Zentralbanken, insbesondere aus China, sowie stärkere Zuflüsse in börsengehandelte Goldfonds (ETFs) die zugrunde liegende Nachfrage robust.
Dennoch steht Gold vor einigen Hürden. Die Renditen von US-Staatsanleihen bleiben erhöht, was die Opportunitätskosten des Haltens des nicht-verzinslichen Metalls erhöht. Auch die durch Energie getriebene Inflation ist ein weiterer Grund zur Sorge, da höhere Ölpreise im Zusammenhang mit dem Patt zwischen den USA und dem Iran die Inflation länger über dem 2%-Ziel der Fed halten und den Druck auf die Zentralbank aufrechterhalten könnten, die Zinssätze anzuheben.
Auf der Datenseite zeigten vorläufige S&P Global PMI-Daten, dass der Composite PMI im August auf ein 52-Monats-Hoch von 56,0 von 54,5 gestiegen ist, während der Services PMI auf ein 20-Monats-Hoch von 56,8 von 54,6 zulegte. Der Manufacturing PMI gab auf ein Fünf-Monats-Tief von 53,2 nach, nach 53,9.
Technische Analyse: Bullen bleiben dominant, da sich der RSI den überkauften Niveaus nähert
XAU/USD weist weiterhin eine klare bullische Tendenz auf, da es sich über die 50-Tage-, 100-Tage- und 200-Tage-Simple Moving Averages (SMAs) hinaus ausdehnt, die gemeinsam den jüngsten Aufwärtstrend stützen. Der Relative Strength Index (RSI) auf dem Tages-Chart liegt nahe 70 und signalisiert überkaufte Bedingungen, während der Average Directional Index (ADX) bei rund 32 liegt, was auf einen moderaten Trend hindeutet, und der Moving Average Convergence Divergence (MACD)-Indikator konstruktiv bleibt, was darauf hindeutet, dass das Aufwärtsmomentum stark ist, aber überdehnt wird.
Auf der Oberseite ergibt sich der unmittelbare Widerstand am nahegelegenen horizontalen Niveau um 4.600 USD, vor einer höheren Hürde bei 4.750 USD. Auf der Unterseite liegt die erste Unterstützung beim 200-Tage-SMA bei 4.514 USD, gefolgt vom 100-Tage-SMA bei 4.379 USD und dem 50-Tage-SMA bei 4.172 USD, bevor eine weiter entfernte strukturelle Untergrenze bei 4.000 USD liegt.
Während der Trend weitere Gewinne begünstigt, warnt der überkaufte RSI davor, dass ein Scheitern beim Überwinden von 4.600 USD einen korrigierenden Pullback in Richtung dieser zugrunde liegenden Nachfragezonen auslösen könnte.
(Die technische Analyse dieser Meldung wurde mithilfe eines KI-Tools erstellt. Mehr erfahren.)
Gold - Häufig gestellte Fragen (FAQ)
Gold hat in der Geschichte der Menschheit stets eine zentrale Rolle gespielt – als universelles Tauschmittel und sicherer Wertspeicher. Heute wird das Edelmetall vor allem als „sicherer Hafen“ in Krisenzeiten geschätzt. Gold dient nicht nur als Schmuck oder Anlageobjekt, sondern wird auch als Absicherung gegen Inflation und Währungsabwertungen betrachtet. Sein Wert ist unabhängig von staatlichen Institutionen oder einzelnen Währungen, was es in unsicheren Zeiten besonders attraktiv macht.
Zentralbanken zählen zu den größten Goldkäufern weltweit. Um ihre Währungen in Krisenzeiten zu stützen, kaufen sie Gold, um die wirtschaftliche Stabilität und das Vertrauen in ihre Währungen zu stärken. 2022 kauften Zentralbanken laut World Gold Council 1.136 Tonnen Gold im Wert von rund 70 Milliarden US-Dollar – ein Rekordwert. Besonders schnell wachsende Schwellenländer wie China, Indien und die Türkei erhöhen ihre Goldreserven in hohem Tempo.
Gold steht traditionell in einer inversen Beziehung zum US-Dollar und zu US-Staatsanleihen – beide gelten als bedeutende Reservewährungen und sichere Häfen für Anleger. Wenn der Dollar abwertet, steigt der Goldpreis häufig, was Investoren und Zentralbanken in Zeiten wirtschaftlicher Unsicherheit dazu veranlasst, ihre Portfolios zu diversifizieren. Ebenso ist Gold gegenläufig zu risikobehafteten Vermögenswerten. Während ein Aufschwung an den Aktienmärkten den Goldpreis oft drückt, profitieren Goldinvestoren in Zeiten von Börsenturbulenzen.
Der Goldpreis unterliegt einer Vielzahl von Einflussfaktoren. Geopolitische Spannungen oder die Sorge vor einer tiefen Rezession können den Preis des Edelmetalls schnell in die Höhe treiben, da Gold als sicherer Hafen gilt. Ohne eigene Rendite steigt der Wert des Metalls häufig in Phasen niedriger Zinsen, während hohe Zinskosten den Preis drücken. Die Entwicklung des Goldpreises ist jedoch stark vom US-Dollar abhängig, da das Edelmetall in Dollar (XAU/USD) gehandelt wird. Ein starker Dollar übt in der Regel Druck auf den Goldpreis aus, während ein schwächerer Dollar zu einer Verteuerung führen kann.
Es wird alles unternommen, um genaue und vollständige Informationen bereitzustellen. Doch mit den Tausenden zur Verfügung gestellten Dokumenten, die oft innerhalb kurzer Zeit hochgeladen werden, können wir nicht garantieren, dass keine Fehler auftreten. Jede Wiederveröffentlichung oder Weiterverbreitung von FXStreet Inhalten ist ohne die vorherige schriftliche Zustimmung von FXStreet verboten. Der Handel mit Devisen auf Margin (Verrechnungskonto) trägt ein hohes Risiko und ist möglicherweise nicht für alle Investoren geeignet. Der hohe Hebel kann gegen Sie, sowie für Sie arbeiten. Vor der Entscheidung am Devisenmarkt zu handeln, sollten Sie sorgfältig Ihre Anlageziele, Erfahrung und Risikobereitschaft prüfen. Es besteht die Möglichkeit, dass Sie einen Verlust einiger oder aller Ihrer Investitionen erleiden und deshalb sollten Sie kein Geld investieren, dass Sie sich nicht leisten können zu verlieren. Sie sollten sich aller Risiken bewusst sein, die mit dem Devisenhandel verbunden sind und konsultieren Sie einen unabhängigen Finanzberater, wenn Sie irgendwelche Zweifel haben. Alle Meinungen, Nachrichten, Forschungen, Analysen, Kurse oder andere Informationen, welche diese Informationen enthalten, die von FXStreet, seinen Angestellten, Mitarbeitern oder Partnern bereit gestellt werden, sind als allgemeine Marktkommentare zu verstehen und bieten keine Anlageberatung. FXStreet übernimmt keine Haftung für irgendwelche Verluste oder Schäden, einschließlich, ohne Beschränkung auf entgangene Gewinne, die direkt oder indirekt mit der Verwendung oder im Vertrauen auf diese Informationen entstehen.
NEUESTE NACHRICHTEN
Autor wählen
Goldpreis Prognose: Experten trauen Gold jetzt mehr als 5.000 Dollar zu
Der Goldpreis hat die nächste Marke schneller geknackt, als selbst Morgan Stanley erwartet hatte. Eigentlich rechnete die US-Bank erst für das vierte Quartal mit 4.450 US-Dollar je Feinunze. Dieses Ziel ist nun bereits erreicht. Doch damit soll noch lange nicht Schluss sein. Morgan Stanley hält einen Goldpreis von mehr als 5.000 US-Dollar im Jahr 2027 inzwischen für realistisch.
Silberpreis Prognose: Über 71 Dollar könnte es plötzlich schnell gehen
Der Silberpreis steht an einem Punkt, an dem Anleger ganz genau hinsehen sollten. Nach der kräftigen Erholung der vergangenen Wochen notieren die Silber-Futures inzwischen bei 69,03 US-Dollar. Damit fehlt nicht mehr viel bis zu einer Marke, an der die Bullen zuletzt immer wieder gescheitert sind. Gemeint ist die 200-Tage-Linie bei 71,24 US-Dollar.
XRP vor dem nächsten Ausbruch? Diese Marke entscheidet jetzt
Ripple (XRP) bleibt fest in der Hand der Bullen. Der Kurs hält sich am Donnerstag zum Zeitpunkt der Erstellung über 1,16 Dollar. Seit Montag hat der für grenzüberschreitende Zahlungen konzipierte Token mehr als 20 Prozent zugelegt. Dahinter steht eine spürbar gestiegene Risikobereitschaft am Markt. Auch die Stimmung am gesamten Kryptomarkt hat sich deutlich aufgehellt.
Bullen haben die Kontrolle, während Bitcoin auf 80.000 $, Ethereum auf 2.500 $ und XRP auf 1,50 $ zusteuern
Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) und Ripple (XRP) weiten ihre Rallys aus, da sich das bullishe Momentum verstärkt, und begrüßen weiterhin die Entscheidung des US-Finanzministeriums, seine Schuldenrückkaufoperationen zu verdoppeln. BTC ist in dieser Woche bislang um fast 20% gestiegen, ETH um über 25% und XRP um fast 30%
Forex Today: US-Dollar bleibt vor wichtigen EMI-Daten nahe Mehrmonatstiefs
Nach dem starken Rückgang zur Wochenmitte tut sich der US-Dollar-Index (USD) schwer mit einer Erholung und notiert weiterhin leicht über dem am Donnerstag bei rund 98,50 markierten Drei-Monats-Tief. Vorläufige Daten zu den Einkaufsmanagerindizes (EMI) für das verarbeitende Gewerbe und den Dienstleistungssektor für August aus Deutschland, der Eurozone, Großbritannien und den USA stehen am Freitag im Wirtschaftskalender im Fokus.