USD/CAD vor Ausbruch – 200-Tage-Linie und 1,4000-Marke im Fokus

• USD/CAD konsolidiert sich nahe einem Sechsmonatshoch, während Händler auf den kanadischen Arbeitsmarktbericht warten.
• Bärische Rohölpreise belasten den Loonie und unterstützen das Paar trotz eines schwächeren USD.
• Der breitere fundamentale Hintergrund begünstigt die Bullen im Zuge eines Ausbruchs über den 200-Tage-SMA.

Das USD/CAD-Paar erreicht während der ersten Hälfte der europäischen Sitzung am Freitag ein frisches Sechsmonatshoch und scheint bereit zu sein, auf dem Ausbruchsmomentum des Vortages über einen technisch signifikanten 200-Tage-Simple Moving Average (SMA) aufzubauen. Die Rohölpreise verharren nahe dem Wochen-Tief und belasten den rohstoffgebundenen Loonie, was als Rückenwind für das Währungspaar wirkt. Allerdings begrenzt ein moderater Rückgang des US-Dollars (USD) die Gewinne der Kassakurse.

US-Präsident Donald Trump gab am Mittwoch bekannt, dass Israel und Hamas sich auf die erste Phase seines 20-Punkte-Gaza-Friedensplans nach Gesprächen in Ägypten geeinigt haben, was die Marktbedenken über das Risiko von Ölversorgungsunterbrechungen aus dem Nahen Osten verringert. Dies kommt zusätzlich zu den Sorgen, dass eine verlängerte US-Regierungsstilllegung die Wirtschaft dämpfen und die Kraftstoffnachfrage im größten Ölverbraucher der Welt beeinträchtigen könnte, was den Druck auf das schwarze Gold erhöht.

Die US-Regierungsstilllegung befindet sich nun in der zweiten Woche, ohne Anzeichen für Fortschritte in Richtung eines Deals. Der Senat wies am Donnerstag zum siebten Mal Anträge zurück, um konkurrierende Gesetzentwürfe voranzubringen, und wird bis mindestens nächste Woche, wenn die obere Kammer am Dienstag zurückkehrt, keine weiteren Abstimmungen abhalten. Dies, zusammen mit dovishen Erwartungen an die Federal Reserve (Fed), führt zu Gewinnmitnahmen beim USD nach der scharfen Rallye in dieser Woche auf den höchsten Stand seit Anfang August.

Das FedWatch-Tool der CME Group zeigte, dass die Möglichkeit einer Zinssenkung um 25 Basispunkte (bps) durch die Fed im Oktober und Dezember bei etwa 99% bzw. 82% liegt. Politisches Chaos in Frankreich und Japan, das zuletzt auf den Euro (EUR) und den japanischen Yen (JPY) drückt, begrenzt jedoch tiefere Verluste des USD. Darüber hinaus trägt eine vorsichtige Marktstimmung zur Überperformance des sicheren USD gegenüber seinem kanadischen Pendant bei.

Dies wiederum unterstützt die Argumentation für eine weitere Aufwärtsbewegung des USD/CAD-Paares, das auf dem besten Weg ist, die dritte Woche in Folge im Plus zu schließen. Händler scheinen jedoch zögerlich zu sein, neue bullische Wetten zu platzieren, und entscheiden sich, die Veröffentlichung der monatlichen kanadischen Beschäftigungsdaten abzuwarten. Von den USA aus könnten der University of Michigan Consumer Sentiment Index sowie Äußerungen der Fed den USD beeinflussen und kurzfristigen Impuls für das Währungspaar liefern.

USD/CAD Tageschart

Technische Perspektive

Der Ausbruch am Donnerstag über den 200-Tage-SMA und die psychologische Marke von 1,4000 wurde als wichtiger Auslöser für die USD/CAD-Bullen angesehen. Allerdings rechtfertigt das Fehlen von Anschlusskäufen über das 38,2%-Fibonacci-Retracement-Niveau des Rückgangs von Februar bis Juni eine gewisse Vorsicht. Darüber hinaus schwebt der tägliche Relative Strength Index (RSI) nahe dem überkauften Bereich, was es ratsam macht, eine kurzfristige Konsolidierung oder einen moderaten Pullback abzuwarten, bevor man sich für eine weitere Aufwärtsbewegung positioniert.

In der Zwischenzeit könnte ein korrigierender Rückgang nun als Kaufgelegenheit im Bereich von 1,3980-1,3975 (200-Tage-SMA) angesehen werden. Dies sollte helfen, die Abwärtsbewegung nahe der horizontalen Unterstützung von 1,3940-1,3935 zu begrenzen. Einige Anschlussverkäufe könnten jedoch das USD/CAD-Paar unter die Marke von 1,3900 ziehen, in Richtung der nächsten relevanten Unterstützung im Bereich von 1,3865-1,3860. Dies wird eng gefolgt vom 23,6%-Fibonacci-Retracement-Niveau, das sich um die 1,3840-Region befindet und, wenn es durchbrochen wird, die Neigung zugunsten der Bären verschieben könnte.

Auf der anderen Seite könnten die Bullen nun auf einen Anstieg über den Bereich von 1,4030-1,4035 oder ein Mehrmonats-Hoch warten, bevor sie neue Wetten platzieren. Das USD/CAD-Paar könnte dann das Momentum beschleunigen und darauf abzielen, die runde Marke von 1,4100 zurückzuerobern, bevor es weiter in Richtung des 50%-Fibonacci-Retracement-Niveaus um die 1,4160-1,4165-Region klettert. Eine anhaltende Stärke über letzterem sollte den Weg für eine weitere kurzfristige Aufwärtsbewegung ebnen.