Australischer Dollar erholt sich leicht, US-Dollar gibt bei schwacher Stimmung nach

• Der Australische Dollar verringert tägliche Verluste aufgrund der vorsichtigen Stimmung rund um die geldpolitische Haltung der RBA.
• Die Protokolle der RBA-Sitzung könnten den Leitzins länger unverändert lassen, wenn die kommenden Daten stärker als erwartet ausfallen.
• Der US-Dollar gibt nach, nachdem er am Montag mehr als 0,25% zugelegt hat.

Der Australische Dollar (AUD) erholt sich von seinen intraday Verlusten, bleibt jedoch am Dienstag im negativen Bereich gegenüber dem US-Dollar (USD), nachdem er in der vorherigen Sitzung Verluste verzeichnete. Das Währungspaar AUD/USD blieb gedämpft, nachdem die Reserve Bank of Australia (RBA) die Protokolle ihrer geldpolitischen Sitzung im November veröffentlicht hatte.

Die Protokolle der RBA-Sitzung zeigten, dass die Vorstandsmitglieder eine ausgewogenere geldpolitische Haltung signalisierten und hinzufügten, dass der Leitzins länger unverändert bleiben könnte, wenn die kommenden Daten stärker als erwartet ausfallen.

Dennoch erhält der AUD Unterstützung, da stärkere inländische Beschäftigungsdaten die Erwartungen an eine vorsichtige Haltung der Reserve Bank of Australia (RBA) verstärkten. Zum letzten Update am 14. November notierten die ASX 30-Tage Interbank Cash Rate Futures für Dezember 2025 bei 96,41, was eine Wahrscheinlichkeit von 6% für eine Zinssenkung auf 3,35% von 3,60% bei der bevorstehenden RBA-Vorstandssitzung widerspiegelt.

US-Dollar bewegt sich wenig trotz abnehmender Wahrscheinlichkeit einer Zinssenkung durch die Fed

• Der US-Dollar-Index (DXY), der den Wert des US-Dollars gegenüber sechs wichtigen Währungen misst, gibt nach und notiert zum Zeitpunkt der Erstellung bei etwa 99,50. Händler bereiten sich auf einen Rückstau an US-Daten nach der Wiedereröffnung der Regierung vor.
• Das CME FedWatch Tool deutet darauf hin, dass die Finanzmärkte nun eine Wahrscheinlichkeit von 43% einpreisen, dass die Fed ihren Leitzins um 25 Basispunkte (bps) bei ihrer Sitzung im Dezember senken wird, gegenüber einer Wahrscheinlichkeit von 62%, die die Märkte vor einer Woche eingepreist hatten.
• Der stellvertretende Vorsitzende der Federal Reserve, Philip Jefferson, bemerkte am Montag, dass die Risiken für den Arbeitsmarkt nun die Aufwärtsrisiken für die Inflation überwiegen, und betonte, dass die Fed bei weiteren Zinssenkungen "langsam" vorgehen sollte.
• Fed-Gouverneur Christopher Waller sagte, dass die US-Zentralbank die Zinssätze bei der Sitzung im Dezember senken sollte. Waller fügte hinzu, dass er sich über den Arbeitsmarkt und den starken Rückgang der Einstellungen Sorgen gemacht habe.
• Der Präsident der Kansas City Fed, Jeffrey Schmid, sagte am Freitag, dass die Geldpolitik "gegen das Nachfragewachstum gerichtet sein sollte" und fügte hinzu, dass die derzeitige Fed-Politik "mäßig restriktiv" sei, was seiner Meinung nach angemessen sei.
• Der Direktor des National Economic Council, Kevin Hassett, warnte, dass einige Daten aus dem Oktober "nie zustande kommen könnten", da mehrere Behörden während der Schließung keine Informationen sammeln konnten. Erste Berichte aus dem privaten Sektor deuten auf einen abkühlenden Arbeitsmarkt und schwankendes Verbrauchervertrauen hin, mit anhaltenden Sorgen über die Inflation.
• Automatic Data Processing (ADP) veröffentlichte am Dienstag die US-Beschäftigungsänderung, die einen durchschnittlichen wöchentlichen Stellenverlust von 11.250 in den vier Wochen bis zum 25. Oktober zeigt. Schwächere als erwartete private US-Arbeitsmarktdaten erhöhten die Wahrscheinlichkeit einer Lockerung der Geldpolitik der Federal Reserve (Fed). Challenger, Gray & Christmas gab bekannt, dass US-Arbeitgeber im Oktober 153.074 Stellen gestrichen haben, gegenüber 55.597 Streichungen im Oktober 2024.
• Reuters berichtete am Sonntag, dass US-Finanzminister Scott Bessent sagte, ein Abkommen über Seltene Erden zwischen den Vereinigten Staaten (US) und China werde "hoffentlich" bis zum Erntedankfest abgeschlossen. Er fügte hinzu, dass er zuversichtlich sei, dass China seine Verpflichtungen nach dem jüngsten Treffen in Korea zwischen den beiden Führern, Präsident Trump und Präsident Xi Jinping, einhalten werde.
• Der stellvertretende Gouverneur der RBA, Andrew Hauser, sagte letzte Woche: "Unsere beste Schätzung ist, dass die Geldpolitik restriktiv bleibt, obwohl der Ausschuss weiterhin darüber debattiert." Hauser fügte hinzu, dass es erhebliche Auswirkungen auf zukünftige Entscheidungen hätte, wenn die Politik nicht mehr leicht restriktiv wäre.
• Das Australian Bureau of Statistics (ABS) veröffentlichte am Donnerstag die Arbeitslosenquote, die im Oktober auf 4,3% von 4,5% im September gesunken ist, gegen die Markterwartungen von 4,4%. In der Zwischenzeit betrug die Beschäftigungsänderung im selben Monat 42,2K, gegenüber 12,8K (revidiert von 14,9K) zuvor, was die Markterwartung von 20K deutlich übertraf.
• Die Vollzeitbeschäftigung in Australien stieg im Oktober um 55,3K, nach einem Anstieg von 6,5K in der vorherigen Erhebung (revidiert von 8,7K). Die Beteiligungsquote blieb bei 67%, während die Teilzeitbeschäftigung im Oktober um 13,1K zurückging, gegenüber einem Anstieg von 6,3K zuvor.

Australischer Dollar bewegt sich unter 0,6500 nahe der unteren Rechteckgrenze

Das Währungspaar AUD/USD wird am Dienstag um 0,6490 gehandelt. Die Analyse des Tagescharts zeigt, dass sich das Paar innerhalb einer rechteckigen Spanne konsolidiert, was auf eine Seitwärtsbewegung hinweist. Der Preis bewegt sich unter dem neun-Tage Exponential Moving Average (EMA), was darauf hindeutet, dass das Momentum schwächer wird.

Auf der Unterseite liegt die primäre Unterstützung an der unteren Grenze des Rechtecks bei etwa 0,6470, gefolgt von dem fünfmonatigen Tief von 0,6414, das am 21. August verzeichnet wurde.

Das Währungspaar AUD/USD könnte die primäre Barriere am neun-Tage EMA von 0,6514 testen. Ein Durchbruch über dieses Niveau würde das kurzfristige Preismomentum verbessern und das Paar dazu führen, die obere Grenze des Rechtecks nahe 0,6630 zu erreichen.