Bitcoin bei 82.000, Gold vor 4.000 Dollar: US-Inflation schockt die Märkte

Bitcoin (BTC) gibt am Donnerstag leicht nach und nähert sich der Marke von 82.000 Dollar. Der anhaltende Inflationsdruck in den Vereinigten Staaten zwingt Anleger dazu, ihre Positionierung neu zu bewerten.

Gold (XAU/USD) steht weiterhin unter starkem Verkaufsdruck. Das Edelmetall notiert unter 4.100 Dollar und fällt den dritten Tag in Folge. Da sich die Korrektur verschärft, erscheint ein erneuter Test der wichtigen Unterstützung bei 4.000 Dollar wahrscheinlich, sofern der Abwärtsdruck nicht nachlässt.

Anzeichen einer Stabilisierung könnten allerdings Käufer anlocken, die den Rückgang zum Einstieg nutzen. Voraussetzung wäre, dass die Märkte den Inflationsschock verkraften. Dann könnte sich der Boden für eine Erholung bilden.

Überraschend hohe US-Inflation verschreckt Anleger

Die jährliche Inflationsrate in den Vereinigten Staaten stieg im September auf 3,7 Prozent. Damit lag sie über der Prognose von 3,6 Prozent und dem Augustwert von 3,4 Prozent, wie aus dem am Mittwoch veröffentlichten Bericht des US-Arbeitsministeriums zum Verbraucherpreisindex hervorgeht.

Die Kerninflation ohne die schwankungsanfälligen Lebensmittel- und Energiepreise erhöhte sich im selben Monat von 2,4 auf 2,6 Prozent. Gegenüber dem Vormonat beschleunigte sich die Gesamtinflation im September von 0,4 auf 0,6 Prozent. Die Kernrate hielt unterdessen ihr Tempo und stieg den zweiten Monat in Folge um 0,3 Prozent.

Veränderung des US-Verbraucherpreisindex binnen zwölf Monaten | Quelle: US-Arbeitsministerium

Marktreaktion

Bitcoin und Gold gerieten nach der Veröffentlichung der Verbraucherpreisdaten unter Druck. Dies deutet darauf hin, dass die höher als erwartet ausgefallene Inflation die Anleger überrascht hat. Das FedWatch Tool der CME Group zeigt den Stimmungsumschwung: Die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung im Oktober stieg am Mittwoch von rund 22 Prozent am Vortag auf 49 Prozent.

FedWatch Tool | Quelle: CME Group

Die Zinsentscheidung der US-Notenbank wird im weiteren Monatsverlauf erwartet. Da die Verbraucherpreisdaten den hartnäckigen Inflationsdruck in den USA bestätigen, dürften die Wetten auf weitere Zinserhöhungen wieder zunehmen.

Anhaltend hohe Öl- und Energiepreise sind ein wesentlicher Grund für die beschleunigte US-Inflation. Die US-Ölsorte West Texas Intermediate (WTI) notiert derzeit über 94 Dollar und steigt damit den fünften Tag in Folge.

„Für den Kryptomarkt lautet die entscheidende Frage, was dies für die Geldpolitik bedeutet. Bleibt die Inflation hartnäckig, hat die US-Notenbank weniger Spielraum für Lockerungen und muss die Finanzierungsbedingungen möglicherweise länger restriktiv halten“, erklärte Markus Levin, Mitgründer von XYO, in einer per E-Mail übermittelten Stellungnahme. Er fügte hinzu: „Höhere Renditen und ein stärkerer Dollar können es Bitcoin und anderen Risikoanlagen erschweren, eine Rally aufrechtzuerhalten - insbesondere wenn Anleger ohnehin bereits vorsichtig mit Risiken umgehen.“

Technische Analyse: Verkaufsdruck auf Bitcoin nimmt zu

Bitcoin fällt in Richtung 82.000 Dollar, während die Bären versuchen, die Kontrolle über den Trend zurückzugewinnen. Seit der vergangenen Woche sind mehrere Versuche gescheitert, den Widerstand bei 84.000 Dollar zu überwinden. Dadurch bleibt BTC eng an die Unterstützung bei rund 80.000 Dollar gebunden.

Dennoch notiert Bitcoin weiterhin deutlich über den wichtigsten exponentiell gleitenden Durchschnitten und bewahrt damit einen konstruktiven kurzfristigen Ausblick. Die von 79.663 Dollar ansteigende SuperTrend-Linie liegt klar unter dem aktuellen Kurs und deutet darauf hin, dass der übergeordnete Aufwärtstrend intakt bleibt. Dem stehen ein schwacher MACD unterhalb der Nulllinie und ein neutraler Relative-Stärke-Index von rund 50 gegenüber.

BTC/USDT-Tageschart

Die erste Unterstützung liegt am exponentiell gleitenden 50-Tage-Durchschnitt bei rund 80.333 Dollar. Sollte sich die Korrektur ausweiten, bildet die SuperTrend-Zone bei 79.664 Dollar die nächste Auffanglinie. Darunter folgen der 100-Tage-Durchschnitt bei 76.625 Dollar und der 200-Tage-Durchschnitt bei 75.701 Dollar. Diese mittelfristigen Unterstützungen müssten halten, damit die derzeitige bullische Struktur gewahrt bleibt.

Technische Analyse für Gold: Bären verschärfen ihren Zugriff

Gold notiert bei 4.086 Dollar und setzt seine Abwärtsbewegung fort. Der Kassakurs liegt deutlich unter den wichtigsten exponentiell gleitenden Durchschnitten. Der 50-Tage-Durchschnitt bei 4.261 Dollar, die 200-Tage-Linie bei 4.299 Dollar und der 100-Tage-Durchschnitt bei 4.309 Dollar verlaufen allesamt oberhalb des aktuellen Kurses. Der übergeordnete Trend bleibt damit trotz der zuletzt nachlassenden Abwärtsdynamik unter Druck.

Die SuperTrend-Linie bei 4.361 Dollar begrenzt das Erholungspotenzial zusätzlich. Der Relative-Stärke-Index liegt bei rund 38 und damit unter der neutralen Marke von 50, was auf eine anhaltende Kontrolle der Verkäufer hindeutet. Gleichzeitig nähert sich der MACD der Nulllinie.

XAU/USDT-Tageschart

Der erste Widerstand liegt am 50-Tage-Durchschnitt bei rund 4.261 Dollar. Danach folgen die 200-Tage-Linie bei 4.299 Dollar und der 100-Tage-Durchschnitt bei 4.309 Dollar, die zusammen eine dichte Angebotszone bilden. Oberhalb dieses Bereichs wären die SuperTrend-Barriere bei 4.361 Dollar und die Ausbruchsmarke der Abwärtstrendlinie bei rund 4.425 Dollar die nächsten entscheidenden Hürden für eine nachhaltigere Erholung.

Da der Tageschart keine weiteren bedeutenden technischen Orientierungspunkte liefert, bewegt sich das Edelmetall faktisch nahe einem strukturellen Tief. Die Bären behalten damit die Kontrolle. Um den unmittelbaren Abwärtsdruck zu verringern, müssten die Käufer den Kurs dauerhaft über die gebündelten Durchschnittslinien zurückführen.